empty
 
 
22.01.2021 01:24 PM
Twitter stock shows worst dynamics in S&P 500

This image is no longer relevant

Twitter shares are showing the worst dynamics relative to other components of the broad S&P 500 index. Here, the company's securities have plummeted by a significant 10% or more since the beginning of 2021, while the S&P 500 index has increased by 2.5%. It can be noted that the current Twitter shares are trading at $47.13, which is just 4% higher than the initial trading price on the day of the IPO, namely in November 2013.

Apparently, investors did not like how the account of the 45th US President Donald Trump was blocked by Twitter's management as a response to the Capitol attack on January 6. Such drastic actions on the part of the company's management are absolutely likely to worsen its short-term prospects. Moreover, there is not enough time left to show really good financial results in the current year.

Experts of the leading analytical company Argus Research predict that such solutions of Twitter will deprive the social network of several million active users. In turn, Congress is likely to continue the fight against monopolies in the light of these developments.

In fact, Twitter is not the only social network that blocked Donald Trump's account. However, it was its shares that sharply declined in this context. In comparison, Facebook shares only plummeted by just 2% in January, while Snap increased by 4%, and Pinterest by 10%.

The blocking of the account of the former US president was not something exclusive to Twitter's CEO. Before this issue emerged, the company began to cleanse its social network from various "fake and suspicious" users. This operation began back in October, when Twitter executives suggested that Russia was using the social network to interfere in the 2016 presidential election. However, the scale of blocking different accounts has recently turned out to be truly frightening, which is why the market could not help but react to it. The Washington Post said that around 70 million accounts were blocked over the past two months, which is almost 20% of the total number of Twitter users. Thus, the decision to block Trump only added negativity and increased outrage. As a result, the company's shares sharply fell.

Nevertheless, it is noteworthy that the value of Twitter shares gained 6.8% last week, due to Wells Fargo's analyst Peter Stabler, who highly praised the social network's management for improving monetization efficiency and for successfully integrating video content. Unfortunately, this market optimism associated with the positive review, subsided. The reason lies in the current sweep of the social network, which showed an incredibly large number of accounts that do not represent commercial value. Given this, it becomes clear that the nearest prospects for monetization are not so rosy.

Andreeva Natalya,
ইন্সটাফরেক্সের বিশ্লেষণ বিশেষজ্ঞ
© 2007-2024
ইনস্টাফরেক্স দিয়ে ক্রিপ্টোমুদ্রা দর পরিবর্তনে আয় করুন।
মেটাট্রেডার 4 ডাউনলোড করে আপনার প্রথম ট্রেড চালু করুন।
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    প্রতিযোগীতায় অংশগ্রহণ করুন
  • চ্যান্সি ডিপোজিট
    আপনার অ্যাকাউন্টে $3,000 জমা করুন এবং $1000 এর অধিক নিন!
    চ্যান্সি ডিপোজিট প্রচারাভিযানে আমরা এপ্রিল $1000 লটারি করেছি! একটি ট্রেডিং অ্যাকাউন্টে $3,000 জমা করে এই অর্থ জেতার একটি সুযোগ নিন! এই শর্ত পূরণ করে, আপনি একজন অংশগ্রহণকারী হতে পারবেন।
    প্রতিযোগীতায় অংশগ্রহণ করুন
  • বুদ্ধিমত্তার সাথে ট্রেড করুন, ডিভাইস জিতুন
    আপনার অ্যাকাউন্টে কমপক্ষে $৫০০ টপ আপ করুন, প্রতিযোগিতার জন্য সাইন আপ করুন এবং মোবাইল ডিভাইস জেতার সুযোগ পান।
    প্রতিযোগীতায় অংশগ্রহণ করুন
  • ১০০% বোনাস
    আপনার ডিপোজিটের উপর ১০০% বোনাস পাওয়ার অনন্য সুযোগ
    বোনাস পান
  • ৫৫% বোনাস
    আপনার অ্যাকাউন্টে প্রতিটি ডিপোজিটের উপর ৫৫% বোনাসের জন্য আবেদন করুন
    বোনাস পান
  • ৩০% বোনাস
    প্রতিবার আপনার অ্যাকাউন্ট টপ আপ করার সময় ৩০% বোনাস নিন
    বোনাস পান

সুপারিশকৃত নিবন্ধ

এখন কথা বলতে পারবেন না?
আপনার প্রশ্ন জিজ্ঞাসা করুন চ্যাট.
Widget callback