Всю минувшую неделю единая европейская валюта только тем и занималась, что дешевела. Но честно говоря, как раз в пятницу стало понятно, что для дальнейшего ее ослабления нужно что-то невероятное.
Все ждали, что до публикации доклада Министерства труда Соединенных Штатов на рынке будет тихо и спокойно, но уже с самого открытия европейской сессии единая европейская валюта устремилась вниз. Причиной стали крайне слабые данные по промышленному производству в Германии и Франции. Так, в крупнейшей экономике зоны евро темпы спада промышленного производства ускорились с -2,5% до -6,8%, что можно назвать полной катастрофой. Во Франции же рост промышленного производства на 0,9% сменился спадом на -3,0%. Немногим лучше обстоят дела в Испании, где все еще наблюдается рост промышленного производства, правда, он замедлился с 1,6% до 0,8%. Ну а розничные продажи в Италии, темпы роста которых замедлились с 1,0% до 0,9%, лишь дополнили эту ужасающую картину. Так что в Европе все плохо, и это видно невооруженным взглядом, что и стало причиной дальнейшего спада единой европейской валюты.
Промышленное производство (Германия):
Вместе с тем рынок практически никак не отреагировал на содержание доклада Министерства труда Соединенных Штатов, которое оказалось невероятно хорошим. Да, уровень безработицы вырос с 3,5% до 3,6%, но ведь доля трудоспособных в общей численности населения увеличилась с 63,2% до 63,4%. Так что уровень безработицы должен был вырасти сильнее. Все дело в 225 тыс. новых рабочих мест, созданных вне сельского хозяйства, тогда как ожидали, что их окажется всего 148 тыс. Также темпы роста средней почасовой заработной платы ускорились с 3,0% до 3,1%. Правда, средняя продолжительность рабочей недели осталась неизменной. Так что, действительно, содержание доклада очень и очень хорошее, но доллар не смог развить свой успех.
Уровень безработицы (Соединенные Штаты):
По всей видимости, причина кроется в том, что рынок и так готовился к тому, что данные по рынку труда окажутся довольно хорошими, ну а европейская статистика стала просто полной неожиданностью. Хотя содержание доклада оказалось лучше прогнозов. Тем не менее его уже не хватило на то, чтобы доллар и дальше продолжал укрепляться. А это значит, что потенциал его роста крайне ограничен. Так что теперь любая негативная для доллара новость станет отличным поводом для коррекции. Однако сегодня только политики смогут подарить рынку подобный повод, так как макроэкономический календарь совершенно пуст. И если никаких скандальных новостей не будет, то единая европейская валюта будет либо стоять на месте, либо медленно, почти незаметно, расти. Хотя бы в силу чрезмерной перекупленности доллара.
С точки зрения технического анализа мы видим сохраняющийся нисходящий интерес, который привел к пробою психологического уровня 1,1000 и закреплению котировки в пределах отметки 1,0950. Фактически мы сумели вернуться в район осени 2019 года, при этом нисходящий ход удерживается уже больше пяти недель.
В плане общего рассмотрения торгового графика мы видим не просто попытку восстановления котировки относительно продолговатой коррекции, а полноценный процесс величиной более 80%.
Вероятно предположить, что нисходящий интерес сохранится на рынке, но, ввиду локального перегрева коротких позиций, может произойти отскок в сторону 1,0980-1,0990. Дальнейшие нисходящие сделки будут рассматриваться в случае фиксации цены ниже чем 1,0940.
Конкретизируем все вышесказанное в торговые сигналы:
- Длинные позиции рассматриваем в случае фиксации цены выше чем 1,0960, с перспективой хода к 1,0980-1,0990.
- Короткие позиции рассматриваем в случае фиксации ниже чем 1,0940, с перспективой хода к 1,0890.
С точки зрения комплексного индикаторного анализа мы видим удерживающийся нисходящий интерес, где на фоне локального застоя стал появляться сигнал на покупку относительно меньших периодов.
