Аналіз GBP/USD 24-годинного ТФ.
Валютна пара GBP/USD продовжує торгуватися максимально заплутано. Яскравий тому приклад – минулий тиждень, коли котирування вийшли до лінії Сенкоу Спан Б, від якої раніше двічі відскакували, подолали її, але вже в четвер і в п'ятницю опустилися назад нижче неї. У підсумку, зовсім незрозуміло, що це було. Чи то ціна пробила цю лінію і тепер продовжиться рух вгору після невеликого відкоту вниз, то це був помилковий пробій і тепер пара почне новий виток спадного руху. Також звертаємо увагу трейдерів на загальну технічну картину. Попри те, що спадна тенденція начебто зберігається, корекції в її рамках досить глибокі та досить часті. Тобто не можна зробити висновок про те, що зараз є класичний спадний тренд. Низхідна тенденція – так. Але фунт/долар за останні 6 місяців з великими труднощами зумів відпрацювати рівень 23,6% по Фібоначчі, побудованої по всьому висхідного тренду за останні півтора року. Нагадаємо, що євровалюта за цей же час скорегувалась майже на 50%. І це при тому, що підстав для падіння у фунта стерлінгів набагато більше, ніж у євровалюти. В Євросоюзі зараз все відносно спокійно. А ось у Великобританії є маса таких тем, які в теорії повинні були б чинити тиск на фунт стерлінгів. Навіть якщо на першому місці зараз стоять глобальні фундаментальні фактори, на зразок вливання величезних сум в економіку центральними банками, то резонно припустити, що євро і фунт повинні були б рухатися приблизно однаково. Але фунт виріс за останні півтора року на 2700 пунктів, а євро – на 1800. Фунт скоректувався приблизно на 30%, а євро – майже на 50%. Фунт рухається більш-менш активно, а євро – на мінімальній волатильності. Таким чином, зараз руху обох пар не можна назвати зрозумілими та прогнозованими. Але до фунта це стосується більшою мірою.
Аналіз звіту COT.
Протягом останньої звітного тижня (12 – 18 жовтня) настрій професійних трейдерів знову стало менше «ведмежим». Ситуація зі звітами COT зараз ще більш неоднозначна, ніж з технічною картиною. А якщо порівнювати звіти COT по євро і по фунту, то ситуація стає ще більш дивною. Обидва індикатори на ілюстрації вище показують, що ніякого чіткого, точного і зрозумілого настрою у великих гравців зараз немає. Отже, будувати будь-які прогнози на підставі звітів COT зараз просто не виходить. В принципі, на ілюстрації вище добре видно весь рух пари за останній рік. Назвати це трендом або навіть тенденцією досить складно. В останні пару місяців настрій великих гравців постійно змінюється. Зелена і червона лінії першого індикатора (нетто-позиції груп трейдерів «Commercial» і «Non-commercial») постійно змінюють напрямок руху. Це означає, що дві найбільші групи трейдерів постійно то нарощують, то скорочують нетто-позиції. Протягом звітного тижня професійні трейдери відкрили 2 тисячі контрактів на покупку і закрили 12,5 тисячі контрактів на продаж. Таким чином, їх нетто-позиція збільшилася на 10,5 тисячі контрактів. Це відповідає тому, що відбувається з фунтом в останні тижні (він зростає). Проте, зробити більш довгостроковий прогноз не виходить, бо вже за підсумками наступного тижня нетто-позиція може впасти. Також звертаємо увагу на той факт, що зелена і червона лінії першого індикатора не рухаються зараз назустріч один одному і не віддаляються один від одного. Тому про будь-який тренд зараз також не можна говорити.
Аналіз фундаментальних подій.
У Великобританії на цьому тижні було знову досить мало важливих фундаментальних і макроекономічних подій. В принципі, можна виділити звіт по британській інфляції, яка несподівано для багатьох знизилася з 3,2% до 3,1% г/г. Однак таке слабке зниження навряд чи говорить про загальне уповільнення. В Америці теж місяць тому було зафіксовано зниження інфляції, після чого вона знову почала прискорюватися. Також не дало ніякого нової інформації трейдерам і виступ голови Банку Англії Ендрю Бейлі. Зараз в цілому все глави центральних банків повторюють від виступу до виступу одні та ті ж тези. Саме так вчинив і Джером Пауелл в п'ятницю. Тому ніякої нової інформації по монетарній політиці та програмам кількісного стимулювання зараз теж немає. Отже, локальний фундаментальний фон зараз максимально нейтральний. Ділова активність в секторі виробництва і в секторі послуг зросли в жовтні, але за підсумками вересня впали роздрібні продажі. Про це стало відомо в п'ятницю.
Торговий план на тиждень 25 - 29 жовтня:
1) Пара фунт/долар знову повернулася до хмари Ішимоку. Якщо їй вдасться закріпитися вище нього ще раз, то тенденція може змінитися на висхідну і в цьому випадку ми радимо купувати пару, бо ймовірність формування нового висхідного тренду істотно виросте. Першою метою буде виступати рівень опору 1,4099. Поки що ж можна сказати, що ціна подолала хмара Ішимоку.
2) Ведмеді все ще можуть повернутися в ринок, бо чіткого подолання хмари Ішимоку не було. Однак подолана критична лінія подолана, тому зараз продавати фунт ми не радимо. Якщо від лінії Сенкоу Спан Б відбудеться відскік, а ціна закріпитися нижче лінії Кіджун-сен, тоді радимо знову продавати пару з метою 1,3400.
Пояснення до ілюстрацій:
Цінові рівні підтримки та опору (resistance/support), рівні Фібоначчі – рівні, які є цілями при відкритті покупок або продажів. Близько них можна розміщувати рівні Take Profit.
Індикатори Ішимоку (стандартні настройки), Боллинджер Бандс (стандартні настройки), MACD (5, 34, 5).
Індикатор 1 на графіках COT – розмір нетто-позиції кожної категорії трейдерів.
Індикатор 2 на графіках COT – розмір нетто-позиції для групи «Non-commercial».
