O par euro/dólar atualizou hoje os próximos altos de preços sobre o pano de fundo do aumento da inflação europeia e a fraqueza geral da moeda americana. Na onda desse otimismo, os comerciantes testaram até mesmo a 19ª digito, superando impulsivamente as barreiras de preços. Mas eles não conseguiram se firmar nesta área de preços, aparentemente "assustados" com tal altura. O par foi o último em torno do 19º nível de preços em maio de 2018, há mais de dois anos. Portanto, assim que os compradores de EUR/USD tocaram o nível de resistência, houve um recuo de preços de quase 100 pontos. A parada é bastante alta: a fixação na área da 19ª figura abrirá o caminho para a 20ª figura, ou seja, para as altas de 2017-2018 (então o par euro/dólar conseguiu alcançar 1,25 - alturas sem precedentes desde 2015). É por isso que agora será cada vez mais difícil para os touros EUR/USD, dada a 20ª figura que surgiu no horizonte. Quanto mais próximo o par chegar a ele, mais ativamente será vendido, temendo a obtenção de lucros em massa.
Deixe-me lembrar que o dólar foi "quebrado" por três fatores principais: o pessimismo do Fed, o coronavírus, e a queda recorde da economia americana. Contra o pano de fundo de um quadro tão fundamental, o índice do dólar atualizou dois anos de baixa, refletindo o enfraquecimento em todo o mercado. O par euro/dólar, por sua vez, ganhou uma posição dentro do 18º digitoontem, mas não conseguiu superar o nível de resistência de 1,1850.
Hoje, as estatísticas europeias vieram em auxílio dos compradores do par. Entretanto, também não é tão claro, mas na primeira metade do dia de sexta-feira, o mercado concentrou-se apenas nos aspectos positivos dos relatórios estatísticos. Antes de mais nada, estamos falando da inflação europeia, que estava na "zona verde", ou seja, melhor que as previsões. O indicador mais importante para o BCE - o índice de preços ao consumidor - vem diminuindo gradualmente desde o início do ano (ou seja, mesmo antes da "crise do coronavírus"): se em janeiro o IPC global estava em 1,4%, em maio, caiu para um mínimo de vários anos: 0,1%. Entretanto, os números de junho refletiram um ligeiro aumento (+0,3%), e hoje vimos sua continuação: em julho, o indicador saiu em 0,4%. O índice central de inflação (isto é, excluindo os preços voláteis de energia e alimentos) mostrou um aumento mais significativo: após a queda de junho para um mínimo anual de 0,8%, o indicador saltou para 1,2%, ou seja, para o nível "pré-crise". Imediatamente após o lançamento, o par euro/dólar testou o valor 19, mas quase imediatamente recuou.
O fato é que outros dados foram publicados hoje, o que reflete um quadro menos cor-de-rosa. Estamos falando sobre a dinâmica do crescimento da economia europeia no segundo trimestre. Ontem, um indicador semelhante dos EUA atualizou o anti-registro, e hoje a Europa "assumiu o controle da situação". O volume do PIB europeu diminuiu em 12% trimestralmente e em 15% anualmente. Esta é a maior queda em 25 anos - ou seja, desde que tais estatísticas foram mantidas. A economia da Espanha foi a que mais sofreu: seu PIB desmoronou imediatamente em 18,5%. Em segundo e terceiro lugares, respectivamente, Portugal e França, com -14,1% e -13,8%. O melhor indicador foi a Lituânia - onde a economia encolheu em apenas 5,1%.
Os especialistas esperavam ver estes números ligeiramente mais altos, de modo que a moeda europeia ainda estava sob pressão, apesar do aumento da inflação. Além disso, o chamado "fator sexta-feira" desempenhou um papel: muitos comerciantes não correm o risco de deixar ordens para o fim de semana e fixar lucros. A natureza de massa de tais decisões levou ao fato de que o par euro/dólar caiu para a base do 18º digito.
Assim, levando em conta as circunstâncias atuais, podemos concluir que o par euro/dólar atingiu hoje seu pico local (ou seja, a marca de 1.1909). Após um ataque mal sucedido à 19ª figura, muitos comerciantes decidiram fazer uma pausa até segunda-feira, exercendo assim alguma pressão sobre o par. Mas o lado técnico da questão ainda está do lado dos compradores: em todos os prazos "seniores" (a partir do H4), o par está ou na linha superior ou entre as linhas médias e superiores do indicador de Bandas de Bollinger. Além disso, nos gráficos diário e semanal, o indicador Ichimoku formou um de seus sinais mais fortes de alta, o "Line Parade". Tudo isso sugere que na próxima semana os compradores podem fazer uma segunda tentativa de invadir a 19ª digito. Mas é aconselhável tomar decisões comerciais na segunda-feira, já que o quadro fundamental para o par euro/dólar está mudando a uma velocidade caleidoscópica e não é recomendável deixar posições em aberto para o fim de semana.
