Em minha análise anterior, destaquei o nível de 1.0537 e recomendei a entrada no mercado a partir dele. Vamos dar uma olhada no gráfico de 5 minutos e analisar a situação lá. Como o par caiu devido aos dados fracos do PMI, os touros conseguiram defender o suporte de 1.0532. Uma falsa quebra neste nível deu um sinal de compra para continuar o mercado de touros. O preço subiu em cerca de 30 pips, após o que a pressão sobre o par voltou. Na segunda metade do dia, o quadro técnico mudou.

Posições longas no EUR/USD:

Na zona do euro, o PMI de Serviços e o PMI Composto mostraram um desempenho fraco. Os índices causaram a queda do euro na primeira metade do dia, forçando os traders especulativos a lucrar após o rally matinal. Na segunda metade do dia, o mercado examinará relatórios semelhantes sobre a economia dos EUA. As previsões prometem resultados fracos também. Se os índices PMI Composto e de Serviços do ISM nos EUA declinarem, poderá arrastar a moeda europeia para cima durante a sessão norte-americana em relação ao dólar americano, pois eles lembrarão aos comerciantes que a economia dos EUA está gradualmente deslizando para uma recessão. Notavelmente, é pouco provável que a recessão que se aproxima seja evitada no próximo ano. As mudanças no índice de Pedidos de Fábrica não terão muito impacto na direção do par. Se os números excederem as expectativas dos economistas em alguns indicadores, a pressão sobre o par poderá ser mais forte. Neste caso, seria melhor comprar o euro em uma falsa quebra perto do novo suporte de 1,0514, formado na última sexta-feira. Isso dará um sinal de compra para o par EUR/USD e abrirá o caminho para 1,0561 que foi formado hoje. Um avanço e um teste de cima para baixo deste nível pode apoiar os touros e levar o preço a 1,0604. Se este intervalo for quebrado com base nos fracos dados fundamentais nos EUA, o preço pode passar para uma nova alta mensal de 1,0640, onde os comerciantes podem travar os lucros. Se o par EUR/USD cair durante a sessão norte-americana, os touros mostram uma atividade fraca em 1,0514, os traders podem continuar a ter lucros. Isto provavelmente colocará pressão sobre o euro. Neste caso, é melhor comprar o euro somente depois de uma falsa ruptura perto do suporte de 1,0469. Pode-se abrir posições longas em uma recuperação apenas a partir de 1,0431 ou inferior perto do mínimo de 1,0395, permitindo uma correção intradiária ascendente de 30-35 pips.

Posições curtas no EUR/USD:

Apesar da queda do euro, nada de crítico aconteceu até agora. Os dados fundamentais dos EUA podem reverter o mercado e reforçar a moeda europeia. Por esta razão, seria sensato considerar seriamente a venda do euro. Na segunda metade do dia, uma falsa quebra em 1,0561 seria ideal para abrir posições curtas. O preço pode testar este nível durante a publicação de estatísticas fundamentais. Isto provavelmente criará um ponto de entrada e levará o euro para baixo até o suporte de 1,0514, logo acima do qual as médias móveis estão localizadas. No momento, a MA apoia os touros. Se o preço se fixar abaixo de 1,0514 e fizer um teste descendente deste nível, isto pode dar um sinal adicional e acionar as ordens Stop-Loss dos compradores. Seguindo este cenário, o euro pode cair para 1,0469, onde os comerciantes podem considerar a possibilidade de obter lucros. O próximo alvo está localizado em 1,0431. Entretanto, esta meta pode ser atingida se os Serviços PMI dos EUA voltarem acima de 50 pontos. Se o par EUR/USD aumentar durante a sessão norte-americana e os ursos não apresentarem nenhuma atividade a 1,0561, os vendedores especulativos poderão começar a fugir do mercado. Isto provavelmente apoiará os touros, retornará a tendência de alta e abrirá o caminho para 1,0604. Seria melhor vender o euro a partir deste nível apenas em uma falsa ruptura. Além disso, posições curtas sobre o euro podem ser abertas a partir da alta de 1,0640, permitindo uma correção para baixo de 30-35 pips.

O relatório COT de 22 de novembro registrou um aumento nas posições longas e um declínio acentuado nas posições curtas. Os funcionários do Fed fizeram declarações que permitiram aos compradores do euro abrir mais posições no mercado. Os traders mais uma vez acreditaram que o FOMC poderia mudar a política agressiva de aumento de taxas nos EUA. Algumas estatísticas bastante importantes sobre o PIB e o mercado de trabalho dos EUA estão chegando em breve, o que pode se tornar uma mudança de jogo. O mercado também está aguardando os dados importantes sobre inflação para novembro. O corte de novos empregos e o aumento do desemprego levariam a um enfraquecimento acentuado do dólar americano em relação aos ativos de risco, incluindo o euro. Os mercados também prestarão muita atenção às declarações feitas pelo presidente do Fed. Se eles continuarem a ser falcões, outro motivo para comprar o dólar americano. Isto é derivado do fato de que novos aumentos das taxas de juros podem empurrar a economia para uma recessão maior. O relatório COT indicou que as posições não-comerciais longas aumentaram em 229 para 239.598, enquanto as posições não-comerciais curtas caíram acentuadamente em 10.217 para 116.486. No final da semana, a posição líquida total sem fins lucrativos subiu 123.112 contra 112.666. Isto indica que os investidores continuam a aproveitar o momento e a comprar o euro barato mesmo acima da paridade, bem como a acumular posições longas, contando com o fim da crise e a recuperação do par a longo prazo. O preço de fechamento semanal caiu para 1,0315 contra 1,0390.

Sinais de indicadores:

Médias móveis

A negociação acima das médias móveis de 30 e 50 dias indica que os touros estão controlando o mercado.

Nota: Período e preços das médias móveis são considerados pelo autor no gráfico horário 1H e diferem da definição comum de médias móveis diárias clássicas no gráfico diário D1.

Bandas de Bollinger

Se o par cair, a faixa inferior do indicador perto de 1,0514 oferecerá suporte.

Descrição dos indicadores

• A média móvel define a tendência atual, suavizando a volatilidade e o ruído. Período 50. Marcado em amarelo no gráfico.
• A média móvel define a tendência atual, suavizando a volatilidade e o ruído. Período 30. Marcado em verde no gráfico.
• Indicador MACD (Média Móvel de Convergência/Divergência). EMA rápida 12. EMA lenta 26. SMA 9.
• Bandas de Bollinger. Período 20.
• Os traders não comerciais são especuladores, assim como traders individuais, fundos de cobertura e grandes instituições, que utilizam o mercado futuro para fins especulativos e atendem a certos requisitos.
• As posições longas não comerciais representam o total de posições longas abertas de traders não-comerciais.
• As posições curtas não comerciais representam a posição aberta total curta de traders não-comerciais.
• A posição líquida total não-comercial é a diferença entre as posições curtas e longas de traders não-comerciais.