Bine ați venit la Portalul nostru de Suport

Glosar

Arbitraj de conversie

Operațiunile de arbitraj de conversie sunt tranzacții de cumpărare/vânzare cu o monedă sau CFD între companie și client, ceea ce presupune efectuarea a cel puțin două tranzacții de cumpărare/vânzare opuse de volume egale.

Acoperirea / Hedging

Acoperirea

Acoperirea este o practică de protejare a fondurilor clientului împotriva fluctuațiilor nefavorabile ale prețurilor prin deschiderea unei poziții pe o piață contrară sau opusă.

Acoperirea: asigură protecție împotriva posibilelor pierderi până la momentul decontării tranzacțiilor la termen; asigură o mai mare flexibilitate și eficiență a tranzacțiilor; reduce costurile legate de tranzacționarea mărfurilor reale; reduce riscurile de pierderi, deoarece modificările prețurilor mărfurilor sunt compensate de profitul obținut din contractele futures.

De regulă, pierderile sunt limitate fie la atingerea stop loss, fie atunci când prețul se inversează și merge în direcția corectă. Aceste scenarii sunt bine cunoscute, așa că nu este nevoie să le analizăm mai atent acum. Chestia este că traderii care nu folosesc managementul banilor mușcă mai mult decât pot mesteca, în timp ce cei care nu folosesc managementul riscului atacă întotdeauna, dar nu se apără niciodată.

Acoperirea pe Forex este un element esențial de protecție împotriva riscurilor și o garanție a profitului. Iată un exemplu simplu: ați deschis o poziție de vânzare pe perechea EUR/USD pe baza semnalelor indicatorului MACD. Apoi, ați obținut profit de trei ori la rând. Dar, brusc, prețul s-a mișcat în sus, iar pierderile dvs. cresc în ultimele douăzeci și patru de ore. Aici intervine hedging-ul. Deci, cum să o faceți corect? Puțină matematică și analiză ne va ajuta.

Blocarea pozițiilor este, de asemenea, un instrument popular, care este ineficient în cel mai bun caz și care este adesea o autoamăgire. În plus, vine întotdeauna cu un swap negativ, deoarece swap-ul pozitiv pe pereche este mai mic decât cel negativ. Prin urmare, această acțiune ca atare nu diferă aproape deloc de inversarea poziției bazată pe continuarea mișcării și apoi pe revenirea sa completă la punctul primei poziții.

Astfel, motivul oricăror pierderi este o mișcare neașteptată a monedei (cu referire la piața valutară). Rețineți că este vorba de monedă, nu de perechea valutară! Dacă vedeți că motivul pierderilor pe poziția de vânzare pe perechea EUR/USD constă în scăderea dolarului, atunci este foarte posibil să profitați de această situație transferând activul pe o altă pereche valutară fără dolar american. Pentru a face acest lucru, este necesar să determinați următoarele:

1) Găsiți perechea sau perechile care se corelează bine cu EUR/USD.

2) Asigurați-vă că acest instrument (-s) sunt mai volatile decât primul (-s), astfel încât profitul să depășească pierderea.

3) Deschideți o poziție opusă (-s) pe dolarul american. Important: pozițiile trebuie deschise în proporții egale.

Contează pentru că lotul EUR/USD nu este egal cu lotul GBP/USD. Diferența constă în prețul pe pip (de exemplu, USD/JPY) și în volatilitatea unei perechi. Acești factori ar trebui să fie avuți în vedere pentru a transfera eficient poziția pe o altă pereche. În caz contrar, discrepanțele pot deveni prea grave. Echilibrul inițial este mai important pentru noi, apoi vine un profit mai mare în raport cu pierderile. Următorul obiectiv este de a obține un efect de balansare după ce se termină raliul care aduce pierderi pe perechea EUR/USD și generează profit pe GBP/USD. O mișcare puternică este urmată de faza de consolidare, iar la un moment dat, pierderile pe prima pereche se reduc. În acest moment, aveți șanse mari de a ieși dintr-o poziție cu profit. Schimburile pozitive totale vă vor oferi un sprijin suplimentar. De fapt, folosind această metodă, puteți transfera activele investite pe perechea EUR/GDP. Am luat un exemplu simplu. Cu toate acestea, pentru a obține rezultate mai bune, pot fi utilizate combinații mai complexe cu perechi valutare suplimentare.

Pentru a determina gradul de corelație, se utilizează de obicei algoritmul bazat pe formula de corelație liniară, care este atașat indicatorului MT4. De asemenea, merită remarcat faptul că metodele de hedging sunt destul de diverse. Astfel, exemplul dat ar putea folosi și perechile fără valute comune. Cu toate acestea, în acest caz, spread-ul profit/pierdere ar putea fi mai mare. Cheia pentru hedging este obținerea echilibrului necesar prin diversificarea fondurilor.

Tipuri de hedging:

Acoperirea clasică

Acoperirea clasică presupune deținerea unor poziții opuse pe piață. Această metodă de hedging a fost utilizată de comercianții de produse agricole din Chicago, SUA.

Acoperirea totală și parțială

Acoperirea integrală presupune protecția împotriva riscurilor pentru întreaga sumă a tranzacției. Acest tip de hedging elimină complet eventualele pierderi legate de riscurile de preț. Acoperirea parțială asigură doar o parte din tranzacția efectivă.

Acoperirea anticipată

Acoperirea anticipată presupune cumpărarea sau vânzarea cu mult înainte ca o tranzacție să fie coplată pe piața fizică. În perioada dintre încheierea unei tranzacții pe piața futures și încheierea unei tranzacții pe piața fizică, un contract futures servește drept substitut pentru un contract real de furnizare de bunuri. De asemenea, acoperirea anticipată poate fi aplicată prin cumpărarea sau vânzarea unei mărfuri urgente și executarea ulterioară a acesteia prin intermediul bursei de valori. Acest tip de hedging este cel mai frecvent pe piața bursieră.

Acoperirea selectivă

În cazul acoperirii selective, tranzacțiile de pe piața futures și de pe piața spot variază în ceea ce privește volumul și momentul executării ordinelor.

Acoperirea încrucișată

Acoperirea încrucișată se caracterizează prin faptul că operațiunea de pe piața la termen implică un contract nu pe activul suport de pe piața fizică, ci pe un alt instrument financiar. De exemplu, pe piața reală există operațiuni cu acțiuni, în timp ce pe piața futures se tranzacționează contracte futures folosind indici bursieri.

Broker

Brokerul este un participant profesionist de pe piață care efectuează tranzacții cu un anumit set de instrumente fie în numele unui client și în contul clientului, fie în nume propriu și în contul clientului pe baza contractelor comutative cu clientul.

Un broker este o persoană sau o entitate juridică autorizată să desfășoare operațiuni pe piața valorilor mobiliare în numele clienților. Brokerii sunt împărțiți în trei grupuri. Primul grup include brokeri care percep comisioane mai mari și prestează întreaga gamă de servicii (brokeri cu servicii complete), inclusiv participarea la IPO-uri și furnizarea de rapoarte despre companii. Al doilea grup se referă la brokeri care oferă o gamă limitată de servicii (brokeri cu reduceri sau pur și simplu numiți discounters) și percep comisioane medii, dar nu furnizează toate serviciile. De exemplu, acestea nu oferă recomandări privind cumpărarea / vânzarea anumitor tipuri de valori mobiliare. Și, în cele din urmă, există deep discount brokers care practic execută doar comenzi ale clienților care nu au nevoie de servicii suplimentare.

Bilanț

Bilanțul este un rezultat financiar cumulat al tuturor tranzacțiilor finalizate și al depunerilor/ retragerilor de fonduri în/din contul de tranzacționare.

Cotații

Termenul de „cotație” este cel mai probabil să provină de la verbul francez „coter” care înseamnă a marca / eticheta cu numere. Cotația este valoarea unei unități monetare denumită în termeni de altă monedă.

De exemplu, rata EUR / USD este de 1.2750. Înseamnă că un euro valorează 1.2750 de dolari. Moneda, care este vândută sau cumpărată, este cea de bază. Moneda cotată este cea în care este exprimat prețul valutar de bază. Deci, în perechea EUR / USD, euro este moneda de bază, în timp ce dolarul SUA este cea cotată. Moneda de bază este întotdeauna prima din pereche. Toate tranzacțiile se efectuează cu moneda de bază. Euro (EUR) acționează întotdeauna ca moneda de bază. Lira sterlină (GBP) este, de asemenea, moneda de bază în toate perechile, cu excepția perechii euro. Yenul japonez (JPY) poate fi doar moneda cotată.

Cotațiile pot fi directe sau indirecte. Cotația directă arată cantitatea de monedă națională pe unitate străină: USD / JPY, USD / CHF, USD / CAD etc. Cotația indirectă reflectă suma monedei străine pe unitate națională: EUR / USD, GBP / USD, AUD / USD și altele.

Există două citiri în citat. De exemplu, rata EUR / USD este de 1,2750-1,2750. Prima citire este prețul de vânzare al monedei de bază (Ofertă). În consecință, a doua citire - Ask - este prețul de cumpărare al monedei de bază pentru cea citată. Diferența dintre aceste rate se numește spread. Mărimea spread-ului depinde de o pereche valutară, de suma tranzacției și de comportamentul pieței. Cotațiile reflectă mediul pieței, precum și raportul cerere-ofertă.

Contract pentru diferență

Contractul pentru diferență (CFD) este contractul care permite uneia dintre părți să efectueze o operațiune speculativă cu un anumit activ financiar fără livrare fizică.

Capitaluri proprii

Capitalul propriu este partea sigură a contului clientului care include pozițiile deschise. Se calculează cu următoarea formulă: Sold + Profit flotant/Pierdere flotantă + Swap. Capitalul propriu este reprezentat de fondurile din subcontul clientului minus pierderea curentă pe pozițiile deschise și plus profitul curent pe pozițiile deschise.

Consilier expert

Expert advisor este un program dezvoltat pentru gestionarea unui cont de tranzacționare scris în MetaQuotes Language 4. Programul trimite cereri și ordine către un server prin intermediul platformei de tranzacționare a clientului.

Contracte futures

Contractul futures este un acord sau un contract de cumpărare sau de vânzare a unei anumite cantități dintr-o anumită marfă la un preț prestabilit, la un anumit moment în viitor.

Ce este contractul futures?

Contractul futures reprezintă obligația de a cumpăra sau de a vinde marfa la un anumit moment în viitor la prețul stabilit astăzi.

1. Contractele sunt interschimbabile. Adică, sunt standardizate în ceea ce privește marfa, momentul și locul de livrare.

2. Cuvântul "marfă" are o definiție foarte vastă și include instrumentele financiare și cotațiile bursiere.

3. Contractele sunt tranzacționate la bursa de contracte futures aranjată și reglementată, astfel încât cumpărătorii și vânzătorii se pot găsi cu ușurință.

4. Notă: contractul futures este o obligație (dar nu un drept, ca în cazul opțiunilor) și această obligație trebuie executată. În cele mai multe cazuri, aceasta se execută printr-o tranzacție inversă, în urma căreia vânzătorul închide poziția (vândută, dacă a fost cumpărată; cumpărată, dacă a fost vândută). Dar, în sens restrâns, vânzătorul poate păstra poziția până la data livrării, când aceasta se realizează prin intermediul bursei de valori unde se tranzacționează aceste mărfuri sau prin numerar.

Comandă în așteptare

Comanda în așteptare este plasată atunci când se deschide o poziție de tranzacționare. Comanda în așteptare este o instrucțiune dată brokerului de a cumpăra sau vinde o pereche valutară atunci când prețul atinge nivelul predefinit menționat în comandă.

Există patru tipuri de comenzi în așteptare:

Buy Limit este o instrucțiune de a cumpăra atunci când prețul de vânzare viitor devine egal cu valoarea specificată. În acest caz, prețul actual este mai mare decât valoarea ordinului stabilit. Ordinele de acest tip sunt plasate, de obicei, în anticiparea faptului că prețul instrumentului, după ce a scăzut la un anumit nivel, va crește. Este imposibil să setați o limită de cumpărare peste prețul actual de vânzare. Pentru aceasta, trebuie să folosiți ordine Buy Stop.

Buy Stop este o instrucțiune de a cumpăra atunci când prețul de vânzare viitor devine egal cu valoarea specificată. Nivelul actual al prețului este mai mic decât valoarea ordinului setat. De obicei, ordinele de acest tip sunt setate în anticiparea faptului că prețul instrumentului va atinge un anumit nivel și va continua să crească. Este imposibil să setați ordine Buy Stop sub prețul actual de vânzare. Pentru aceasta trebuie să folosiți ordine Buy Limit.

Sell Limit este o solicitare de vânzare cu condiția ca prețul de cumpărare viitor să devină egal cu valoarea specificată. În acest caz, nivelul actual al prețului este mai mic decât valoarea ordinului stabilit. Aceste ordine sunt de obicei setate în anticiparea faptului că prețul instrumentului, după ce a crescut până la un anumit nivel, își va opri tendința ascendentă și va începe să scadă. Este imposibil să setați ordinele Sell Limit sub prețul curent de cumpărare. Pentru aceasta, trebuie să folosiți ordinele Sell Stop.

Sell Stop este o solicitare de a vinde atunci când prețul de cumpărare viitor devine egal cu valoarea specificată. În acest caz, nivelul actual al prețului este mai mare decât valoarea ordinului setat. Ordinele de acest tip sunt setate în anticiparea faptului că prețul instrumentului, după ce a scăzut la un anumit nivel, va continua să scadă. Este imposibil să setați ordine de tip Sell Stop peste prețul actual de cumpărare. Pentru aceasta trebuie să utilizați ordinele Sell Limit.

Pentru a seta un ordin în așteptare, trebuie să faceți clic pe fereastra New Order (Ordin nou) și să schimbați tipul de ordin din Immediate Execution (Executare imediată) în Pending Order (Ordin în așteptare).

Imediat după ce ați ales opțiunea Pending Order (Ordin în așteptare), vor apărea câteva câmpuri în care veți putea specifica condițiile de executare a ordinului: perechea valutară, volumul și cursul poziției pe care o deschideți, tipul de ordin, precum și stop loss și take profit. Puteți, de asemenea, să lăsați un comentariu asupra ordinului și să stabiliți data de expirare, la care ordinul în așteptare va fi eliminat automat.

După ce ați setat parametrii necesari, faceți clic pe butonul Set Order pentru a plasa ordinul cu condițiile de execuție specificate. Puteți verifica ordinul pe care l-ați setat în câmpul Terminal din fila Trade (Tranzacții). Pentru a modifica condițiile ordinului în așteptare sau pentru a-l șterge, trebuie să faceți clic dreapta pe acesta și să selectați Modify or Remove the Order (Modificare sau Eliminare ordin) din meniul contextual.

Cerere de marjă

Apelul în marjă este cerința brokerului ca clientul să depună fonduri sau titluri de valoare suplimentare pentru o vânzare în lipsă sau o tranzacție de tip "cumpărare cu efect de levier" care a fost efectuată folosind creditul brokerului și care a dus la pierderi curente. De regulă, în astfel de situații, clientului i se cere să furnizeze garanții suplimentare în termen de o zi, iar acesta este considerat responsabil pentru toate pierderile potențiale ale brokerului.

Cotație în afara pieței

Cotația în afara pieței este nivelul prețului din interiorul intervalului. Aceasta reprezintă mai multe tick-uri de preț de valoare similară care formează un decalaj de preț. Aceasta este în legătură directă cu cotațiile care apar din cauza fluctuației de preț. Acest nivel de preț apare ca urmare a lipsei de știri macroeconomice care au de obicei un impact semnificativ asupra cursului instrumentului.

Condiții normale de piață

Condițiile normale ale pieței îndeplinesc fiecare dintre următoarele cerințe: absența unor întreruperi vizibile în oferta de cotații pe platforma de tranzacționare, absența unei dinamici grăbite a prețurilor și absența unor diferențe esențiale de preț.

Deschiderea pieței

Deschiderea pieței este momentul în care piețele se deschid pentru tranzacționare după weekend, sărbători sau după intervalul dintre sesiunile de tranzacționare

Fișierul de jurnal al clientului

Fișierul de jurnal al clientului este un fișier creat de platforma de tranzacționare care înregistrează instantaneu toate cererile și ordinele trimise de client către dealer.

Forța majoră

Forța majoră se referă la evenimente care nu au putut fi prevăzute sau prevenite. De regulă, acestea sunt dezastre naturale, războaie, atacuri teroriste, acțiuni guvernamentale, acțiuni ale autorităților executive și legislative, atacuri ale hackerilor și alte acțiuni ilegale împotriva serverelor.

Fluxul cotațiilor

Quotes feed este secvența de cotații pentru fiecare instrument de tranzacționare de pe platforma de tranzacționare.

Fișierul de jurnal al serverului

Fișierul jurnal al serverului este creat de server.Acesta înregistrează toate cererile și comenzile pe care dealer-ul le primește de la client, precum și rezultatele procesării cu o acuratețe foarte precisă.

Greșeală evidentă

O greșeală evidentă apare atunci când un dealer deschide/închide poziția unui client sau execută ordinul unui client la un preț care diferă semnificativ de cel cotat în acel moment. Acest termen se referă, de asemenea, la activitatea sau inactivitatea unui alt dealer care duce la determinarea greșită a prețurilor pieței la un anumit moment.

Istoricul contului

Istoricul contului este o înregistrare a tuturor activităților din contul de tranzacționare, inclusiv a tranzacțiilor finalizate și a operațiunilor netranzacționale.

Indice

Indicele, sau indicele bursier, este un indicator compozit al prețurilor activelor aparținând unui anumit grup (titluri de valoare, mărfuri, instrumente derivate), așa-numitul coș de acțiuni.

De obicei, citirile indicilor nu sunt la fel de importante ca și modificările indicelui în timp, deoarece aceste modificări oferă o perspectivă asupra direcției generale a mișcării pieței, chiar și în acele cazuri în care acțiunile din cadrul coșului de acțiuni prezintă o tranzacționare mixtă. În funcție de indicatorii selectați, indicele bursier poate reflecta comportamentul unui grup de valori mobiliare (sau al altor active) sau al întregii piețe (un sector de piață).

Conform datelor Dow Jones & Co. Inc. la sfârșitul anului 2003 existau în lume 2.315 indici bursieri.

La sfârșitul denumirii unui indice bursier, poate exista o cifră, care reflectă numărul de acțiuni, pe baza cărora se calculează indicele: CAC 40, Nikkei 225, S&P 500.

Indicatorul

Indicatorul este un semnal al unor schimbări de tendință pe piață. Puteți utiliza diferiți indicatori de analiză tehnică atunci când lucrați pe bursele străine sau bursiere, dar nu este recomandat să folosiți mai mult de trei. Pentru a înțelege mai bine indicatorii, ar trebui să vă referiți la formulele pe care se bazează aceștia. Formulele pot fi fie complexe, fie simple.

Indicatorii din prima categorie determină tendința și arată dacă piața este supracumpărată sau supravândută. Printre acești indicatori se numără Stochastics și RSI. Nu are rost să le folosiți pe amândouă. Ar trebui să înțelegeți că orice semnal trebuie să fie determinat de un singur indicator. Nu trebuie să folosiți același tip de indicatori pentru a determina mișcarea pieței. Indicatorii tehnici sunt necesari pentru a determina mișcarea prețului sau pentru a confirma semnalul existent. Fractalii pot fi incluși în acest grup de indicatori. Aceștia confirmă semnalul Alligator atunci când determină tendința. De obicei, traderii folosesc trei tipuri de indicatori: indicatorii de preț în funcție de volum utilizați pentru a determina nivelurile de suport și rezistență, indicatorii de tendință care ajută la determinarea unei mișcări de preț pe termen lung și oscilatorii. Pentru a alege o strategie corectă, trebuie să folosiți indicatori cu măsuri de salvgardare, deoarece aceștia nu pot oferi un semnal 100% fiabil.

Nimeni nu vă poate garanta un profit de 100% atunci când tranzacționați pe Forex folosind analiza tehnică. Este, desigur, necesar să folosiți indicatori, dar trebuie să știți cum să îi alegeți. În prezent, există mulți indicatori noi care dau semnale greșite. De cele mai multe ori, astfel de indicatori nu sunt eficienți. Vă puteți crea propriul indicator care să vă susțină strategia, dar pentru aceasta trebuie să cunoașteți un limbaj de programare. Puteți chiar să vă dezvoltați propriul sistem de tranzacționare dacă învățați cum să scrieți indicatori.

Sistemul de tranzacționare poate deschide automat poziții, astfel încât veți fi absolut liber de necesitatea de a analiza piața.

Leverage / Pârghia

Leverage-ul este raportul dintre valoarea marjei și fondurile împrumutate, alocate pentru aceasta: 1:100, 1:200, 1:500. Pârghia (leverage-ul) de 1:100 înseamnă că un trader trebuie să aibă în contul de tranzacționare o sumă de 100 de ori mai mică decât suma tranzacției.

Raportul de împrumut se numește leverage. Valoarea sa poate varia foarte mult, de la 1:1 la 1:500. Înseamnă că un client poate cumpăra/vinde valute cu o sumă care depășește marja de 500 de ori! De exemplu, dacă un trader alege un leverage de 1:100 și face un depozit de 100 de dolari, atunci are posibilitatea de a cumpăra valută pentru 100*100=10.000 de dolari. După ce a cumpărat o valută cu o schimbare favorabilă a cursului, un trader execută vânzarea, obținând astfel profit din fluctuațiile cursului valutar. Cu alte cuvinte, un trader finalizează tranzacția. În momentul închiderii tranzacției, creditul se închide automat, marja rămâne în contul traderului, precum și profitul obținut. Această schemă permite traderilor să obțină profituri semnificative care depășesc uneori valoarea marjei implicate într-o anumită tranzacție, chiar și în cazul unor modificări ușoare ale cursurilor de schimb valutar. Riscul traderului este limitat doar de valoarea marjei, deoarece centrul de tranzacționare nu furnizează suma reală a tranzacției deschise, ci doar garantează creditarea integrală a pierderii sau a profitului la închiderea tranzacției. Închiderea unei tranzacții este operațiunea inversă: la cumpărarea unei anumite cantități de valută, vânzarea se face în același volum și invers.

Definirea leverage-ului este strâns legată de marjă. Cu toate acestea, la o privire mai atentă, există diferențe între aceste două concepte. Dar pentru un seculator, beneficiul este același: cu cât este mai mare leverage-ul, cu atât mai mare este raportul dintre fondurile proprii și tranzacțiile speculative profitabile. Cum afectează tranzacționarea în sine? Să începem cu istoricul marjei.

Inițial, principiul comerțului în marjă a fost asociat cu tranzacțiile pe piețele de mărfuri. În secolul al XIX-lea, bursele de mărfuri erau piețe pe care tranzacțiile se efectuau în numerar. Brokerii, care ofereau servicii de executare a tranzacțiilor, de transferuri de bani și de gestionare a conturilor, erau comercianții de pe această piață. Brokerii țineau conturile folosind o metodă specială de înregistrare, așa-numita înregistrare "în cerc". Această metodă era cea mai eficientă pentru a deconta conturile între clienți la revânzările frecvente de bunuri. Metoda de calcul în cerc fusese aplicată pe piața contractelor la termen până în anii 1920, atât timp cât aceasta răspundea nevoilor. În cadrul acestei metode, membrii bursei care realizau tranzacțiile trebuiau să își îndeplinească obligațiile stabilite prin aceste contracte în calitate de participanți la acord. Aceștia erau singurii responsabili de executarea obligațiilor din tranzacții. Datorită unui astfel de sistem de decontare, clienții nu trebuiau să își depună propriile fonduri ca garanție financiară pentru executarea unui contract de schimb și se puteau bucura de tranzacționare la prețuri mai mici. Metoda anterioară de decontare era mai avantajoasă atunci când majoritatea tranzacțiilor erau pur comerciale, adică cumpărarea și vânzarea de contracte implicau o cerere reală de bunuri sau bunul în sine. Membrii bursei trebuiau să dispună de active financiare substanțiale pentru a garanta executarea obligațiilor în orice condiții.

Lichiditate

Lichiditatea este starea pieței sau gradul în care un anumit titlu de valoare poate fi cumpărat sau vândut rapid fără pierderi semnificative de preț. În sectorul bancar, acest termen descrie capacitatea unei bănci de a efectua plăți curente și de a-și îndeplini obligațiile.

Luați profit

Take profit este destinat închiderii unei poziții imediat ce prețul unui instrument financiar începe să se miște în direcția corectă. Ordinul este întotdeauna legat de o anumită poziție deschisă sau de un ordin în așteptare.

Moneda de bază

Moneda de bază este prima monedă care apare într-o pereche valutară. Valoarea sa este determinată de prețul monedei cotate în raport cu aceasta. De exemplu, dacă rata perechii valutare EUR/USD este de 1,3525, atunci euro este moneda de bază și valorează 1,3525 dolari.

Marjă liberă

Marja liberă reprezintă fondurile care nu sunt utilizate pentru asigurarea securității pozițiilor deschise. Se calculează prin următoarea formulă: Marjă liberă = Capital propriu - Marjă.

Marjă

Marja este o sumă de bani care trebuie să fie disponibilă în cont pentru a deschide o tranzacție.

Ordin

Prin ordin se înțelege o comandă de executare a unei anumite operațiuni în cont. Tipurile de ordine variază, în funcție de piață și de instrument. În plus, diferiți brokeri oferă diferite seturi de tipuri de ordine disponibile. Aceste seturi pot include (în special pe piața futures) comenzi destul de exotice. Nu setați un ordin de un tip care nu vă este clar.

Punctul

Punctul (pip) este cea mai mică modificare a prețului monedei în ultima cifră a unei cotații (adică ultima cifră a unei zecimale).

Poziție deschisă

Poziția deschisă este un rezultat al primei părți a unei tranzacții complet finalizate. Deschizând o poziție, clientul acceptă următoarele obligații: să execute tranzacția opusă de același volum și să mențină nivelul capitalului propriu nu mai mic de 10% din marja necesară.

Pipsing

Această abordare de tranzacționare este utilizată pentru a obține profit din fluctuațiile valutare intraday. Unii comercianți deschid mai mult de 200 de tranzacții pe zi, menținând o poziție deschisă doar câteva minute. Desigur, profitul din fiecare poziție este destul de mic, dar în total poate constitui o sumă semnificativă.

Ideea de pipsing este de a câștiga din mișcările intraday. În medie, valutele înregistrează mișcări de aproximativ 50-60 de puncte în timpul zilei, dacă luăm în considerare prețul de deschidere și prețul de închidere al zilei. Cu toate acestea, cursurile valutare nu urcă sau coboară întotdeauna în cursul zilei, ci mai degrabă fac fluctuații minore ceea ce face ca suma totală de pips să fie destul de mare. Pipserii încearcă să prindă aceste fluctuații particulare.

Această abordare este comparabilă cu ruleta - aceleași metode de joc, aproximativ aceleași cote, deși probabilitatea de a pierde pe Forex folosind această abordare este de două ori mai mare.

Sistemul este condamnat la eșec. Există mai multe motive pentru asta.

1. Încercând să nu rateze nici cele mai mici mișcări de curs, pipserii stabilesc stop loss foarte aproape de prețul actual al pieței.

Un stop loss care se apropie de o rată de preț crește posibilitatea de a suferi pierderi din cauza zgomotului de pe piață, dacă puterea taurilor și a urșilor a fost estimată greșit, chiar dacă direcția tendinței a fost determinată corect. Este mai ușor să faci o greșeală atunci când definești o direcție a prețului pentru următoarea oră decât să determini direcția pentru întreaga zi.

Cel mai simplu mod de a scăpa de executarea unui ordin stop loss cu riscul unei pierderi este să nu plasați deloc un astfel de ordin. Dar, în acest caz, riscați să pierdeți și mai mulți bani dacă o mișcare puternică a prețului este împotriva dumneavoastră. Acest lucru se întâmplă atunci când prețul se mișcă atât de mult încât este puțin probabil să revină la nivelurile anterioare în următoarele câteva minute sau ore. Atunci când păstrați o mare parte din depozit ca marjă fără a plasa niciun nivel de stop loss, riscul este mare de a primi un apel în marjă, adică de a pierde întregul depozit.

2. Tranzacționarea cu bani reali provoacă stres. De regulă, această strategie este testată mai întâi pe conturi demo, deoarece nu sunt implicați bani reali. Astfel, nu există teama de a-i pierde, iar ordinele sunt executate automat, adică instantaneu.

Prin urmare, există mai mulți factori, inclusiv viteza de executare a ordinelor și stresul care se agravează cu fiecare pip atunci când prețul se mișcă în direcția greșită. Strategia de pipsing implică o prezență constantă pe piață, ceea ce aduce cu siguranță stres. Acest lucru poate duce la decizii nechibzuite.

De asemenea, trebuie să menționăm faptul că brokerilor nu le plac clienții care solicită un număr mare de tranzacții. Există unele restricții privind cantitatea de solicitări pe o anumită perioadă de timp. Astfel, comercianților agresivi care solicită ordine la fiecare secundă li se poate cere să închidă un cont.

Un rezultat pozitiv este mai probabil în cazul scalpingului. Este similar cu pipsing-ul, dar obiectivul său este mai mult de câțiva pips pe tranzacție.

Iată mai multe abordări ale strategiei scalping:

- tranzacționarea simultană pe mai multe perechi valutare și încercarea de a investiga mișcarea acestora ca grup. 90% dintre aceste sisteme se bazează pe mișcarea de grup a monedelor față de dolarul american. Cu toate acestea, există sisteme bazate pe euro și pe lira sterlină;

- comercianții aleg o pereche valutară conducătoare și una care să zăbovească. Să spunem că se alege EUR/USD ca pereche de semnal și AUD/USD ca pereche valutară pentru tranzacționare (se presupune că se mișcă cu întârziere în comparație cu euro);

- se alege fie un grafic M1, fie un grafic tick pentru tranzacționare;

- majoritatea manipulărilor se realizează prin intermediul ordinelor;

Ideile descrise mai sus sunt discutate pe larg pe diferite forumuri. Aceste abordări necesită mult curaj și o reacție bună.

Pip / Punctul

Un pip (punct) reprezintă cea mai mică modificare de preț. De exemplu, dacă prețul era de 1.1244 și a devenit 1.1245, prețul s-a modificat cu 1 pip (punct).

Ratele încrucișate

Ratele încrucișate sunt adesea utilizate în timpul operațiunilor pe piața mondială. Ce înseamnă asta?

Cross rate, este rata de schimb dintre două valute care rezultă din rata acestora în raport cu rata unei a treia valute. De regulă, ratele încrucișate cu dolarul SUA ca a treia monedă sunt utilizate pe piața mondială. Motivul este că dolarul american nu este doar moneda principală de rezervă, ci și moneda tranzacției în majoritatea operațiunilor valutare. Tarifele încrucișate includ CHF / JPY, GBP / CHF, EUR / GBP, EUR / CHF și EUR / JPY.

Calculele pentru încrucișările GBP / JPY, GBP / CHF, EUR / CHF și EUR / JPY se bazează pe multiplicare:

GBP / JPY = GBP / USD x USD / JPY

GBP / CHF = GBP / USD x USD / CHF

EUR / CHF = EUR / USD x USD / CHF

EUR / JPY = EUR / USD x USD / JPY.

De exemplu, dacă rata EUR / USD este 1.0100 și rata USD / JPY este 123.50, atunci EUR / JPY va corespunde la 1.0100 x 123.50 = 124.73.

Calculele pentru încrucișările EUR / GBP și CHF / JPY sunt determinate prin împărțire: EUR / GBP = EUR / USD / GBP / USD

CHF / JPY = USD / CHF / USD / JPY.

De exemplu, dacă rata EUR / USD este 1.0100 și rata GBP / USD este 1.5720, atunci rata EUR / GBP va corespunde cu 1.0100 / 1.5720 = 0.6425.

Stop Out / Oprire

Stop out este o comandă generatăde server pentru a forța închiderea unei poziții dintr-un cont detranzacționare atunci când nivelul de marjă atinge 10% sau mai puțin.

Pentru a vă familiariza cucondițiile de oprire, vă rugăm să urmați „Pentru comercianți” - „Condiții detranzacționare” - secțiunea Deschiderea contului, Clauza 3.15 .:

"3.15. Închiderea forțată apozițiilor.

3.15.2. Dacă starea contului detranzacționare curent (capital propriu) este mai mică de 10% din marja necesarămenținerii unei poziții deschise, Compania își rezervă dreptul de a închidepoziția deschisă a Clientului fără notificare prealabilă.

3.15.3. Serverul controleazăstarea curentă a contului. În cazul în care sunt încălcate condițiile descriseîn Clauza 3.15.2 din prezentul Acord, serverul va genera o comandă de închidereforțată a poziției (oprire). Stop out se execută în funcție de prețul pieței,în conformitate cu ordinea generală a comenzilor clientului. Închiderea forțatăa unei poziții este înregistrată în fișierul de jurnal al serverului ca „oprire/stopout”.

Scalping

Scalping-ul este o metodă diferită de tranzacționare, concepută pentru a obține profituri de la modificări mici de preț. Poate fi aplicat pe orice piață, dar este deosebit de eficient pe Forex deoarece are cea mai multă lichiditate și dinamică piață.

Scalping-ul este o strategie de tranzacționare care implică tranzacții multiple (frecvente) cu scopul de a obține o cantitate mare de profituri nominale. Strategia se concentrează pe trenduri monotone, atunci când prima funcție derivată a trendului nu își schimbă semnul, dar nu și pe perioade scurte de timp, așa cum cred mulți. În acest caz, intervalul de timp depinde de ceea ce un comerciant consideră un interval monoton. Cu toate acestea, monotonia nu depinde de volatilitate (dinamică), deoarece este determinată doar de preferințele participanților la piață. În consecință, puteți obține profitul în 3-5 secunde sau 3-5 minute sau chiar pe perioade mai lungi de timp.

Swap (swap - stocare)

Swap-ul reprezintă banii fii deduși din sau creditați în contul clientului pentru păstrarea unei poziții deschise peste noapte.

Specificația contractului

Specificațiile contractului sunt termenii de bază ai tranzacționării, cum ar fi spread-ul, mărimea lotului, valoarea minimă a transferului, modificarea minimă posibilă a volumului tranzacției, marja inițială, marja pentru blocarea pozițiilor etc. pentru fiecare instrument.

Stop loss

Stop loss, sau ordinul de siguranță, este un ordin plasat la un broker pentru a închide automat o poziție atunci când prețul atinge un anumit nivel. Puteți seta ordinul de siguranță pentru a minimiza pierderile în cazul unor mișcări neașteptate ale pieței.

Stop loss este un ordin pentru a restricționa riscurile mai degrabă decât pentru a obține profit. Din păcate, nu toată lumea știe cum să folosească acest ordin de limitare a riscurilor și îl exclude din strategiile lor, ceea ce poate duce la rezultate dezastruoase.

Una dintre regulile de gestionare a banilor sună astfel: "Nu este nevoie de un stop stop stop: "Limitați pierderile pentru fiecare tranzacție la cel mult 5% din sold". Cu alte cuvinte, un stop loss nu poate merge mai departe de un număr dedicat de puncte, în funcție de volumul unui ordin pentru fiecare tranzacție. Dar această regulă nu este potrivită pentru orice situație. Conform graficelor pe termen lung, este nevoie de un nivel de stop mai mic pentru a lua în considerare zgomotele și unul mai mare pentru a îndeplini principiul stop/profit 1:3. Stabilirea unui nivel ridicat de stop loss pe graficul de 15 minute înseamnă profit insuficient, în timp ce stabilirea unui nivel mai ridicat înseamnă captarea de zgomote. Pentru speculatorii agresivi, astfel de perspective sunt inacceptabile, deoarece atunci când volumul de ordine crește, mărimea stopului se reduce. Așadar, unde ar trebui să fie plasat?

În primul rând, trebuie să decideți unde este sigur să plasați stop loss în această situație particulară. Dacă folosiți canale, stop-ul este plasat de obicei în afara limitelor canalului. Dacă folosiți niveluri de suport/rezistență, atunci ar trebui plasat sub/supra acestor niveluri. Astfel, în cazul unei depășiri a canalelor sau a limitelor, este probabil ca tendința să se inverseze, iar banii dvs. vor fi salvați. În cazul în care nu există nici canale, nici limite în jur, atunci cea mai bună opțiune pentru stabilirea unui stop loss este deasupra sau sub sfeșnicul anterior de vânzare sau de cumpărare. Există mai mulți indicatori standard care ajută la definirea punctelor de ieșire - Bollinger și Parabolic. Cu Parabolic, totul este simplu: stop-ul este plasat la punctele indicatorului, iar Bollinger funcționează conform regulii canalului.

După ce ați definit toate "deasupra" și "dedesubt", ar trebui să măsurați intervalul dintre punctul de intrare așteptat și stop loss. Dacă pierderile posibile sunt mai mici de 5%, iar profitul este destul de ușor de obținut, atunci puteți intra în siguranță pe piață.

Destul de des, aceste detalii nu sunt suficiente pentru a determina dacă ieșirea din poziție este setată corect sau nu. Dacă pierderile posibile sunt mai mari de 5%, iar profitul crește vertiginos, este mai bine să așteptați un moment mai favorabil. Dacă nivelul de stop este prea mic, este mai bine să îi acordați mai mult spațiu.

De îndată ce prețul a atins o anumită distanță pozitivă față de punctul de intrare, stop loss poate începe să se deplaseze după el. Conform regulii "deasupra/sub sfeșnicul anterior", acesta poate ajunge din urmă prețul în momentul în care acesta își pierde din elan și se pregătește pentru o retragere. În aceste scopuri, a fost conceput un stop loss flotant, dar nu este eficient din cauza restricțiilor privind punctele.

Astfel de modalități de limitare a riscurilor pot îngreuna testarea strategiilor și calcularea rentabilității lunare. Cu toate acestea, ele sunt mai flexibile decât o dimensiune specificată a unui stop loss.

Sistemul PAMM

PAMM (Percentage Allocation Management Module) este un cont de tranzacționare conceput pentru gestionarea pe bază de încredere a fondurilor investitorilor. Contul PAMM permite o cooperare benefică între managerii de cont și investitori. Cu sistemul PAMM, profiturile și pierderile sunt distribuite proporțional între participanții săi.

Contul PAMM este un instrument financiar eficient atât pentru investitori (reduce riscurile de investiție), cât și pentru gestionarea traderilor (asigură o gestionare fiduciară eficientă a conturilor de tranzacționare, indiferent de numărul acestora).

Avantajele conturilor PAMM pentru comercianții administratori:

- un singur cont de tranzacționare pentru un număr nelimitat de investitori;

- comercianții pot obține profit fie din propriile investiții, fie din fondurile investitorilor;

- portofoliu de investiții în mai multe valute (investitorii pot avea depozite în diferite valute);

- comercianții pot personaliza setările contului PAMM;

- un trader care gestionează eficient poate atrage un număr nelimitat de investitori.

Avantajele conturilor PAMM pentru investitori:

- un depozit de 3.000 USD care aparține traderului manager PAMM garantează că managerul acționează în interesul investitorilor;

- sistemul de securitate permite managerilor să facă tranzacții, dar nu permite retragerea fondurilor de la investitori;

- investitorii pot depune și retrage bani din contul PAMM în orice moment;

- este posibilă diversificarea investițiilor prin alocarea acestora în conturi PAMM aparținând unor manageri diferiți;

- transparența istoricului de tranzacționare și a activității curente din contul PAMM.

Spike

Spike - a se citi despre Cotația în afara pieței

Spread-ul

Spread-ul este diferența curentă dintre prețul de cumpărare și prețul de vânzare al unei perechi valutare sau al unui CFD.

Spam-ul

Spam-ul este publicitatea agresivă prin intermediul trimiterii în masă de mesaje către adrese electronice. Deoarece această expediere este foarte ieftină, agenții de publicitate neloială au posibilitatea de a-și trimite mesajele la sute de mii și chiar milioane de e-mail-uri. Bineînțeles, astfel de e-mailuri sunt extrem de nedorite. O persoană angajată în acest tip de activitate se numește spammer.

Tranzacționarea de zi

Day trading este o strategie de piață care a devenit din ce în ce mai populară datorită progreselor în tehnologia rețelelor de calculatoare. Aceasta implică speculații pe fluctuațiile pe termen scurt ale prețurilor de pe piață. Pozițiile sunt deschise și închise frecvent, uneori în decurs de câteva minute. De regulă, brokerii nu permit clienților lor implicați în acest tip de tranzacționare să reporteze pozițiile pierdute în ziua următoare.

Tick-ul

Tick este o valoare minimă a unei modificări de preț. În prezent, în funcție de tipul de valoare mobiliară și de cost, tick-ul poate fi de 1/16, 1/32, 1/64 din USD etc., deși se așteaptă ca în viitor să se ajungă la decimalizare, când tick-ul va fi de 1/100 din USD. Atunci când se transmit informații despre mișcările de preț, se folosesc și termenii "uptick" (un tick în sus) și "downtick" (un tick în jos).

Umbra lumânării

Distanța dintre corpul lumânării și prețul maxim al zilei sub formă de linie verticală se numește umbra superioară a lumânării (uwakage). Distanța dintre corpul lumânării și prețul minim este de asemenea reprezentată printr-o linie și se numește umbra inferioară a lumânării (shitakage).

Corpul lumânării japoneze este diferența dintre prețul de deschidere și cel de închidere, iar umbrele lumânării japoneze indică prețurile cele mai înalte și cele mai scăzute în perioada de tranzacționare dată. Dacă umbrele sunt scurte, atunci gama de prețuri a unei anumite securități va fi situată aproape de prețurile de deschidere și închidere ale acelei perioade. Dacă umbrele sunt lungi, înseamnă că tranzacționarea a fost activă în acest cadru de timp, iar prețurile s-au îndepărtat de la prețul de deschidere și au revenit la cel de închidere ulterior.

Dacă o lumânare are o umbră superioară lungă și o umbră inferioară scurtă, indică faptul că taurii (cumpărătorii) au dominat piața în această perioadă și au împins prețul la cel mai înalt nivel. Apoi, urșii (vânzătorii) l-au trimis la nivelul prețului de închidere.

Dacă o lumânare are o umbră inferioară lungă și o umbră superioară scurtă, urșii au împins prețul în jos, iar apoi taurii l-au adus la nivelul de închidere. În ambele cazuri, culoarea lumânării nu contează.

Volumul tranzacționării

Volumul operațiunii de tranzacționare reprezintă numărul de loturi înmulțit cu dimensiunea lotului.

Glosar

Raportați o inexactitate în descriere.