Здравствуйте, уважаемые коллеги!
В понедельник министры финансов ЕС после ночных заседаний одобрили дополнительный пакет финансовой помощи Афинам для того, чтобы избежать неконтролируемого дефолта. Т.е. по факту дефолт уже случился, но теперь он контролируемый. В прошедшие выходные дни инвесторы отыгрывали эти события на премаркете, и в понедельник рынки открылись дружным разрывом - вверх. Само решение о выделении средств было уже никому не интересно, и рынки задумались, что делать дальше?
Самым умным или самым хитрым в данной ситуации оказался Европейский Центральный Банк. В то время как частных инвесторов, в буквальном смысле, принуждали увеличить объемы списания греческого долга, подкрепляя аргументацию чем-то, типа разогретого утюга, ЕЦБ просто заменил находящиеся на его балансе греческие облигации на другие греческие облигации с большей доходностью, но меньшей ценой, оказавшись в прибыли. На вопросы относительно распределения дохода от данного «swap грабежа» председатель ЕЦБ Марио Драги предпочел отмалчиваться, заявив в общих чертах, что прибыль будет поделена между национальными банками стран зоны евро.
Вспоминая покойную бабушку, которая советовала - никогда не играть с государством в азартные игры, инвесторы начали закладывать убытки в свои отчеты и подсчитывать, во сколько им обойдется банкротство других стран зоны евро. Для того чтобы подсластить пилюлю, греки пообещали принять закон о «коллективных действиях», запрещающих изменение условий для держателей облигаций в будущем. В общем, "зарекалась свинка в грязь больше не залазить". Посмотрим…
На рынках акций США продолжается «crazy rally». Я, как Фома Неверующий, для себя решил: не поверю, пока из уст самого Бернанке не услышу о возможном повышении целевой ставки по федеральным фондам, - но наблюдать все равно интересно. Картина напоминает старт "Шаттла" с мыса Канаверал. Запасаемся поп - корном и кока - колой. Не знаю как вы, но лично я предпочитаю наблюдать за процессом в качестве зрителя, нежели в качестве космонавта, но как всегда, любителей острых ощущений хватает. Кто-то летает в космос, а кто-то покупает рынок от уровня 1350. В результате - масса эмоций за собственные деньги.
Параллельно с этим развивается другое шоу, под названием: «Напугай ежа - мягким местом». Это я про иранскую ядерную программу и европейское нефтяное эмбарго. Пока европейские лидеры решали, как им наказать Иран за его ядерные амбиции, устанавливали сроки отказа от иранской нефти и громогласно объявляли о них на весь белый свет, Иран прекратил поставки своей нефти во Францию и Великобританию, запустил центрифугу нового поколения и самостоятельно начал производить ядерное топливо. На фоне такого развития событий цена барреля нефти марки «BRENT» достигла 122 долларов за баррель. Бедным европейцам скоро придется пипетку вставлять в бензобаки. В скором будущем представляю себе такие диалоги на АЗС: «- Накапайте мне, пожалуйста, пять капель 95-го. - С вас 10 евро. – О,супер! Сегодня подешевело!».
Справедливости ради надо отметить, что в цене европейского бензина, при тщательном анализе, стоимости нефти вообще не обнаружено. Одни налоги. Мечта партии зеленых - пересядем с автомобилей на гужевой транспорт – как никогда близка к осуществлению. Правда, овес тоже нынче дорог – 300 долларов за бушель, это конечно ниже, чем на пике товарных цен в феврале 2008, когда его цена была 450, но гораздо выше, чем в 2006, когда он был по 200. И куда бедному спекулянту податься? "Белые придут - грабят, красные придут - тоже грабят". Хотя, это идея - сравнить стоимость овса и нефти, возможно, между ними есть столь любимая многими трейдерами - корреляция.
На днях Резервный Банк Австралии невольно вылил ушат холодной воды и остудил общемировую скупку его валюты. Только «спеки» подумали, что попали в рай и помчались покупать австралийский доллар по 1.07 на решении РБА - оставить ключевую ставку на уровне 4.25 % без изменений. Только эксперты BNP Paribas заявили о том, что вскоре австралийский доллар будет торговаться по 1.20, как «осси» вдруг стал снижаться, срывая стопы "доверчивых Буратино", закопавших свои кровные золотые на этом очередном «Поле чудес». Причем, что самое интересное: и рост, и снижение произошли на одном и том же событии – заседании РБА. Только в первом случае было объявлено о решении, а во втором случае были опубликованы протоколы этого решения, в которых написано, что если потребуется, ЦБ готов продолжить политику количественного смягчения, как будто это и так не ясно, что регулирование монетарной политики является основной задачей любого центрального банка, в том числе австралийского. Видимо, по простоте душевной спекулянты думали, что задачей центрального банка является обеспечивать их постоянным и стабильным доходом.
Откровенно говоря, австралиец может вогнать в «андерграунд» любого трейдера. Я и сам не раз попадался на этом активе, вот и сейчас позиции на продажу начал открывать уже от 1.02, о чем сейчас немного сожалею, но уж если случается «кенгуру» падать - летит он камнем вниз, так что я очень надеюсь увидеть его на уровне 0.96, для начала. Впрочем, такое развитие событий невозможно без падения рынка акций. Пока простаков не нагрузят акциями по самой высокой цене, австралиец падать не будет. Но если акции начнут снижаться, вот тогда мы и увидим падение кометы «AUD/USD». Запасайтесь телескопами, зрелище будет красивейшее.
Что интересно, британский фунт также начал снижаться после публикаций протоколов заседания Банка Англии, которые показали, что двое из членов Совета управляющих голосовали за расширение программы количественного стимулирования до 75 млрд. фунтов. Как будто до этого не было ясно, что 50 млрд. фунтов - это не пара пенсов. Лично по мне: что 50 млрд., что 75 – тренд очевиден, а сколько их напечатают, не так уж и важно.
Трейдеры вообще странный народ. Сегодня посмотрел на открытые позиции в компании, благо INSTAFOREX предоставляет такую возможность, оказалось, что продают евро 63%, а покупают британский фунт 59%. Как можно покупать фунт и одновременно продавать евро? Не понимаю. Вот тебе и коллективный разум, "граничащий с маразмом". Казалось бы, что проще, напиши на бумажке название пары и посмотри, что ты продаешь и что покупаешь. И станет тебе ясно, что продаешь и покупаешь ты американский доллар, что фунт и евро - близнецы, ходят всегда друг за дружкой - и никак по-другому, что продавать евро и покупать фунт - операция бессмысленная, но нет: шаловливые ручонки нам покоя не дают. Так что уж тут удивляться массе желающих покупать рынок акций на его вершине, если дважды два умножаем на калькуляторе, да и то неправильно. Надо предложить разработчикам создать терминал, в котором будут только две кнопки «купить - продать», мигающие в случайном порядке. На том рынок стоит и стоять будет.
Уважаемые коллеги! 23 февраля в 19.00 МСК состоится вебинар: «Мировой рынок облигаций - как индикатор состояния мировой экономики». В ходе вебинара будут рассмотрены принципы построения мирового рынка облигаций. Структура, реализация, анализ размещения, типы покупателей. Особое внимание будет уделено анализу размещения казначейских облигаций США, а также государственного долга Великобритании и Германии. Вход бесплатный. Принимайте участие!
