Тема банкротства трех американских банков, где заметную роль играет Silicon Valley Bank, продолжает оказывать влияние на финансовые рынки. Теперь инвесторы смотрят на перспективы повышений процентных ставок через призму банковского кризиса в Америке, что может радикально изменить общую картину на рынках.

Вчера все внимание рынков было сосредоточено на публикации наиважнейших данных – значений потребительской инфляции в США за февраль месяц. Показатель как в месячном, так и годовом выражениях вышел на уровне ожиданий 0.4% против 0.5% и 6.0% против 6.4% соответственно. Это поддержало американский и европейский рынок акций, а также стимулировало спрос на бумаги компаний в азиатско-тихоокеанском регионе сегодня. На этой волне доходности трежерис несколько восстановились, а динамика фьючерсов на ставки по федеральным фондам показывает сильное смещение ожиданий, что ФРС по итогам заседания на следующей неделе может поднять ставку на 0.25%, а не предполагаемые совсем недавно 0.50%. Соотношение таких настроений показывает 81.2% за 0.25% и 18.8% за 0.50%.

На валютном рынке отмечается стабилизация курса доллара к корзине из основных валют. Индекс доллара ICE находится в моменте на отметке 103.32.

Сегодня в центре внимания будет публикация уже данных индекса цен производителей, которые так же, как и потребителей, должны продемонстрировать снижение в месячном исчислении до 0.3% с 0.7%, а в соотношении год к году до 5.4% с 6.0%. Если эти данные не подкачают и выйдут в русле ожиданий или даже еще ниже, как и значения по объему розничных продаж, стоит ожидать продолжения локального ралли на рынках акций, а также восстановления спроса в товарно-сырьевых активах.

Полагаем, что некоторая стабилизация на рынках перед заседанием ФРС может сдержать продолжение ослабления курса доллара, что также может негативно сказать на интересе инвесторов к золоту в качестве актива-убежище. Оно ранее пользовалось спросом именно по причине возможного хаоса на рынках.

Прогноз дня:

Нефть марки WTI

Цена на «черное золото» восстанавливается на общей волне стабилизации на рынках. Рост цены выше уровня 72.45 может привести к ее восстановлению к отметке в 75.00 доллара за баррель.

XAUUSD

Цена на золото снизилось ниже отметки 1894.65. Закрепление ниже этого уровня может привести к дальнейшему падению цены к 1870.00.