تحليل GBP/USD خلال 5 دقائق

تراجع زوج GBP/USD يوم الاثنين، رغم عدم وجود أسباب أساسية أو اقتصادية كلية قوية تدفع الجنيه للهبوط. ويبدو أن التراجع الحالي عبارة عن حركة تصحيح فني بعد موجة صعود قوية نسبياً. والسؤال الآن هو ما إذا كان هذا مجرد تصحيح مؤقت أم بداية موجة صعود مطولة للدولار. طالما ظل السعر أعلى من خط Senkou Span B، يمكن اعتبار الاتجاه الصاعد قائماً. ومع ذلك، يواصل اليورو الهبوط تقريباً من دون تصحيحات، وقد يسحب الجنيه الإسترليني معه إلى الأسفل. سيكون من المهم جداً للجنيه أن يفك أي ارتباط حركي مع اليورو، لأن الإسترليني يبدو أكثر صلابة بكثير أمام الدولار. كما أن الصورة الفنية على إطاري اليومي والأسبوعي إيجابية، وتدعم صعوداً على الأقل نحو مستوى 1.3650. لكن إذا سارع السوق مجدداً لشراء الدولار لأي سبب كان، فقد لا يجد الجنيه ما ينقذه. وللأسف، قد يفسر السوق أي نتيجة تقريباً لاجتماع الاحتياطي الفيدرالي هذا الأسبوع على أنها إيجابية للدولار، حتى إذا لم يقم البنك المركزي الأميركي برفع سعر الفائدة الرئيسي ولم يُعلن Kevin Warsh عن خطوات جديدة في السياسة النقدية. في الوقت الراهن، يحتاج الدولار إلى محفزات محدودة جداً حتى يعود للصعود.

من الناحية الفنية، يواصل الجنيه الإسترليني تشكيل اتجاه صاعد جديد. من الممكن حدوث تصحيح، لكن يجب ألا يهبط الزوج دون خط Senkou Span B — إذ إن كسر هذا المستوى إلى الأسفل سيُعد إشارة على إلغاء الاتجاه الصاعد.

على إطار الخمس دقائق، ظهرت ثلاثة إشارات بيع يوم الاثنين. فقد أغلق السعر أولاً أسفل منطقة 1.3369–1.3377 وخط Kijun-sen، ثم ارتد مرتين من هذا الخط المحوري من الأسفل. وبذلك حظي المتداولون بفرصة لفتح مراكز بيع، يمكن أن تمتد حركتها الهابطة يوم الثلاثاء مع استهداف منطقة 1.3301–1.3309.

تقرير COT

تُظهر تقارير COT على الجنيه أن المتداولين غير التجاريين يسيطرون على عمليات البيع منذ عدة أشهر. لا يزال صافي المركز سلبياً رغم استمرار الاتجاه الصاعد على المدى الطويل. وفي ظل الأحداث الجارية في الشرق الأوسط، ليس من المستغرب أن يظل الطلب على الدولار مرتفعاً في عام 2026. الحرب بين الولايات المتحدة وإيران متوقفة رسمياً لكنها قد تُستأنف قريباً. كما يدعم تغيير الموقف النقدي من جانب Fed قوة الدولار، وتم كسر خط الاتجاه الصاعد؛ ومع ذلك، حدث هذا الكسر في ظل حركة عرضية، لذلك لا نعتبر أن الاتجاه الصاعد قد اكتمل.

على المدى الطويل، يواصل الدولار الضعف نتيجة سياسات Donald Trump، وهو ما يتضح بوضوح على الإطار الزمني الأسبوعي (TF الأسبوعي). ستستمر التوترات التجارية بأشكال مختلفة لفترة طويلة، كما أن سياسات Trump تستهدف، بشكل مباشر وغير مباشر، إضعاف العملة الأميركية. يظل الاتجاه الصاعد طويل الأجل قائماً. ووفقاً لأحدث تقرير COT (بتاريخ 20 أكتوبر)، فتح فريق "Non-commercial" عدد 10,000 عقد BUY وأغلق 16,500 عقد SELL. وهكذا، ازداد صافي مركز المتداولين غير التجاريين بمقدار 26,500 عقد خلال الأسبوع.

Analysis GBP/USD 1H

على الإطار الزمني لكل ساعة، يواصل زوج GBP/USD تشكيل اتجاه صاعد منطقي ومتسق. على الإطارين اليومي والأسبوعي، قام السعر بتصفية السيولة عند القيعان الأخيرة وبقي داخل قنوات عرضية. لذلك يمكن توقّع ارتفاع الجنيه على الأقل إلى مستوى 1.3650، وهو الحد العلوي للقناة العرضية على الرسم البياني اليومي. ولا تُطلَب أسباب محددة لارتفاع الجنيه، تمامًا كما لم تكن هناك حاجة لأسباب لارتفاع الدولار في الشهر الماضي.

ليوم 27 أكتوبر نُبرز المستويات المهمة التالية: 1.3042–1.3050، 1.3096–1.3115، 1.3179–1.3187، 1.3248، 1.3301–1.3309، 1.3369–1.3377، 1.3465–1.3480، 1.3588، 1.3671–1.3681. يمكن أيضًا أن يوفّر خط Senkou Span B (عند 1.3272) وخط Kijun-sen (عند 1.3372) إشارات تداول. يُوصى بنقل مستوى إيقاف الخسارة إلى نقطة التعادل بعد تحرّك السعر بمقدار 20 نقطة في الاتجاه الصحيح. قد تتحرك خطوط Ichimoku خلال اليوم، لذا يجب أخذ ذلك في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول.

اليوم لا توجد أحداث أو بيانات مهمة مجدولة في المملكة المتحدة، في حين ستنشر الولايات المتحدة تقريرًا مهمًا نسبيًا عن طلبات السلع المعمّرة، قد يجذب انتباه السوق، رغم أن من غير المرجّح أن يهيمن على المشهد في ظل الأحداث الأكثر أهمية المرتقبة.

خلاصة التحليل أعلاه:

يمكن للمتداولين اعتبار المنطقة 1.3301–1.3309 هدفًا لصفقات البيع القصيرة بعد تثبيت السعر أدنى منطقة 1.3357–1.3377. كما يتيح الارتداد من منطقة 1.3301–1.3309 اعتبار المنطقة 1.3369–1.3377 هدفًا لصفقات الشراء.

توضيحات للرسوم التوضيحية:

• مستويات دعم ومقاومة السعر (resistance/support) — خطوط حمراء سميكة قد تنتهي الحركة حولها. وهي ليست مصادر لإشارات التداول.
• خطوط Kijun-sen وSenkou Span B — خطوط مؤشر Ichimoku منقولة إلى الإطار الزمني لكل ساعة من الإطار الزمني لأربع ساعات. وهي خطوط قوية.
• المستويات القصوى — خطوط حمراء رفيعة ارتدّ منها السعر سابقًا. وهي مصادر لإشارات التداول.
• الخطوط الصفراء — خطوط اتجاه، قنوات اتجاه، وأي نماذج فنية أخرى.
• المؤشر 1 على مخططات COT — حجم المركز الصافي لكل فئة من فئات المتداولين.