Analyse de l'EUR/USD 5 minutes

L'EUR/USD a principalement évolué de manière latérale avec une faible volatilité mercredi. La faible activité du marché peut être attribuée au contexte fondamental et macroéconomique faible. Aucun événement significatif n'a eu lieu au cours de la journée. Le président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, a prononcé un discours mardi soir, indiquant qu'il n'y avait eu "aucun progrès supplémentaire" dans la lutte contre les taux d'inflation historiquement élevés aux États-Unis. Selon nous, cela signifie que la banque centrale ne devrait pas baisser les taux en juin, comme nous vous l'avons déjà averti à plusieurs reprises.

Le discours de Powell n'a pas suscité de réaction sur le marché et le dollar n'a pas augmenté comme il aurait dû le faire. Néanmoins, le contexte fondamental joue en faveur du dollar. Par conséquent, nous attendons une nouvelle baisse de l'EUR/USD. Cette semaine, nous constatons que les vendeurs ont décidé de faire une pause après la forte baisse des semaines précédentes, mais les acheteurs manquent de force pour entamer une légère correction. Nous pensons que cela est logique, compte tenu des dernières données macroéconomiques américaines et du fait que la Fed est presque certaine de ne pas abaisser les taux en juin.

Aucun signal de trading n'a été déclenché mercredi. Le prix reste en dessous de la zone 1.0658-1.0669, et chaque rebond en deçà constitue un signal de vente avec un bon potentiel de profit. Cependant, le prix a à peine atteint cette zone en soirée. Vous pouvez envisager des positions courtes en cas de rebond de celle-ci durant la nuit ou le matin. Mais aucun signal de trading n'a été observé.

Rapport COT :

Le dernier rapport COT est daté du 9 avril. La position nette des traders non commerciaux est haussière depuis un certain temps. Fondamentalement, le nombre de positions longues sur le marché est plus élevé que le nombre de positions courtes. Cependant, en même temps, la position nette des traders non commerciaux (ligne rouge) diminue ces derniers mois, tandis que celle des traders commerciaux (ligne bleue) augmente. Cela montre que le sentiment du marché devient baissier, car les spéculateurs continuent de vendre l'euro. De plus, nous ne voyons pas de facteurs fondamentaux pouvant soutenir la force de l'euro, tandis que l'analyse technique suggère également une tendance baissière. Trois lignes de tendance descendantes sur le graphique hebdomadaire indiquent qu'il y a de fortes chances de poursuivre la baisse.

Actuellement, les lignes rouge et bleue se rapprochent (indiquant un retournement de tendance après une hausse). Par conséquent, nous pensons que l'euro va continuer de chuter. Au cours de la dernière semaine de déclaration, le nombre de positions longues pour le groupe non commercial a diminué de 12,800, tandis que le nombre de positions courtes a diminué de 28,700. Par conséquent, la position nette a augmenté de 15,900. Globalement, à la fois l'euro et la position nette continuent de décliner. Le nombre de contrats d'achat est seulement supérieur de 32,700 (précédemment 31,000) au nombre de contrats de vente parmi les traders non commerciaux.

Analyse de l'EUR/USD 1H

Sur le graphique d'une heure, l'EUR/USD a repris sa tendance à la baisse mais est resté dans un schéma plat pendant plusieurs jours consécutifs. Étant donné que les attentes d'une baisse des taux de la Fed en 2024 se sont considérablement réduites, le dollar américain peut et devrait continuer de monter pendant au moins quelques mois. Surtout à la lumière de la prochaine baisse des taux de la BCE en juin. Pratiquement tous les indicateurs suggèrent un mouvement à la baisse pour la paire. Le marché a besoin de faire une pause pendant un certain temps, mais nous ne prévoyons pas que les mouvements à la hausse soient plus forts que la correction.

Le 18 avril, nous attirons l'attention sur les niveaux suivants pour le trading : 1.0530, 1.0581, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0836, 1.0886, 1.0935, 1.1006, 1.1092, ainsi que les lignes Senkou Span B (1.0754) et Kijun-sen (1.0679). Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent bouger au cours de la journée, donc cela doit être pris en compte pour identifier les signaux de trading. N'oubliez pas de placer un Stop Loss à zéro si le prix a bougé dans la direction prévue de 15 pips. Cela vous protégera contre d'éventuelles pertes si le signal s'avère faux.

Jeudi, aucun événement significatif n'est prévu dans l'Union européenne, et les États-Unis ne publieront que quelques rapports mineurs. Il s'agit du nombre de demandes initiales d'allocations de chômage et du nombre de nouvelles ventes de logements. Les deux rapports ont des chances extrêmement faibles de déclencher une réaction du marché de plus de 20 pips. Il semble que nous nous dirigions vers un autre quatrième jour consécutif "ennuyeux".

Description du graphique :

Les niveaux de support et de résistance sont des lignes épaisses en rouge près desquelles la tendance peut se terminer. Ils ne fournissent pas de signaux de trading ;

Les lignes Kijun-sen et Senkou Span B sont les lignes de l'indicateur Ichimoku, tracées sur le graphique 1H à partir du graphique 4H. Elles fournissent des signaux de trading ;

Les niveaux extrêmes sont des lignes fines en rouge à partir desquelles le prix a rebondi précédemment. Ils fournissent des signaux de trading ;

Les lignes jaunes sont des lignes de tendance, des canaux de tendance et tout autre motif technique ;

L'indicateur 1 sur les graphiques COT est la taille de la position nette pour chaque catégorie de traders ;