Пожалуй, нет ни одного трейдера, который никогда не слышал бы об уровнях и торговле с их применением. Одни пользователи торгуют внутри канала, другие – на пробой. Но знать, что такое уровни и как ими пользоваться должны все без исключения.
Может показаться, что нет ничего сложного в том, чтобы выявить поддержку и сопротивление. Однако это вызывает трудности у некоторых пользователей, в особенности начинающих.
О том, как определять и строить уровни поддержки и сопротивления, их применении в трейдинге, а также о том, какие у них есть плюсы и минусы мы и поговорим в данной статье.
Что такое уровни в трейдинге
Движение стоимости любого актива лишь на первых порах может казаться хаотичным. На самом деле оно имеет определенные закономерности, благодаря которым и можно выстраивать торговые стратегии и получать прибыль от трейдинга.
На ценовое движение оказывает влияние целый ряд факторов. И все их необходимо учитывать при анализе рынка и перед тем, как открывать позицию на приобретение или продажу актива.
Уровни – это важный элемент любого графика, а правильное их построение – один из ключевых навыков трейдера. О том, что такое levels и как их точно нанести на график, мы и будем говорить в этом и следующих разделах.
Поддержка и сопротивление – это горизонтальные линии, которые строятся на графике по локальным минимумам и максимумам. При этом поддержка находится внизу и проводится через точки с минимальным значением, а сопротивление располагается вверху и чертится через максимумы.
Суть этих уровней заключается в том, что они являются «ограничителем», который цена до определенного момента не может преодолеть. В случае с верхним пределом стоимость не поднимается выше, а с нижним – не опускается ниже.
Support level строится по самым низким значениям стоимости. Это означает, что цена слишком низкая, и все меньше продавцов хотят продавать по этой стоимости, но при этом все больше покупателей хотели бы совершить сделки на приобретение актива.
Resistance level, наоборот, строится по самым высоким ценовым значениям. Это означает, что цена находится на слишком высокой отметке, и все меньше покупателей хотят заключать сделки на покупку. В то же время большое количество продавцов готовы продавать.
Какие бывают уровни
Различают три основных разновидности уровней support и resistance:
1. Фиксированные или статические;
2. Динамические;
3. Полудинамические.
Фиксированные уровни остаются неизменными вне зависимости от того, как движется стоимость актива. Для определения таких уровней необходимо учитывать несколько важных моментов:
- психологические уровни;
- максимумы и минимумы за год;
- максимумы и минимумы, а также цены open и close.
Здесь важно обратить внимание на психологические уровни и их значение. Остановимся на этом аспекте более подробно. Наибольшее влияние на движение стоимости активов оказывают люди и их действия.
Человеку проще оперировать целыми числами. Поэтому самыми сильными психологическими уровнями являются те, которые имеют два, три либо четыре нуля в конце. При этом чем более простое число, тем сильнее уровень.
Динамические линии меняются вместе с изменениями показаний графика. Это не четкие горизонтальные линии, они более плавные и повторяют контуры графика. Например, для построения таких уровней зачастую используются скользящие средние.
Кроме этого, динамические линии можно также строить и с помощью других инструментов. Наиболее известными являются параболический SAR, Bollinger bands, канал Кельтнера и другие.
Полудинамические границы выглядят как горизонтальные линии. Однако они не стоят на месте, а понемногу продвигаются вслед за графиком до полной смены текущей тенденции на противоположную.
Особенно это характерно для периодов бокового движения стоимости, или флета. График как бы движется в рамках некоего канала, отталкиваясь то от верхней, то от нижней его границы.
Как строить уровни на графике
Нужно понимать, что уровни – это скорее области, чем линии. Поэтому нет необходимости пытаться определять support и resistance строго по телам или теням свечей на графике.
В некоторых случаях можно объединить несколько линий, находящихся рядом, в одну зону support или resistance. Так в нее попадет большее количество касаний свечей, соответственно, это будут более надежные показания.
Что действительно важно – это нанести уровень таким образом, чтобы обеспечить максимальное число касаний графиком проведенной линии. Зачастую для этого может потребоваться многократное перемещение черты то вверх, то вниз.
Также нет необходимости переноситься на большое количество свечей назад. Как правило, для построения support и resistance используется текущее изображение графика.
Зачастую линии строятся по показаниям последних 100-150 свечей, этого вполне достаточно. Таким образом, при нанесении уровней используются данные об изменении стоимости за последние полгода.
Для того, чтобы правильно нанести линии, необходимо выбирать более высокие таймфреймы – от D1 и выше. Чем короче временной промежуток, тем быстрее стоимости удастся преодолеть построенную черту.
Важно сосредоточить свое внимание на тех уровнях, которые являются ключевыми. Такие линии достаточно легко определить, так как они видны пользователю сразу. Не стоит стремиться наносить на график слишком большое количество отметок, так как они вызовут только путаницу.
Обратите внимание на то, что уровни располагаются строго горизонтально. Все остальные отметки, которые чертятся под наклоном, называются линиями, а не уровнями.
Точное определение уровней на графике
Мы уже говорили о необходимости корректного определения и построения support и resistance levels. Однако это бывает непросто сделать, в особенности начинающим пользователям.
Для того, чтобы облегчить задачу пользователей, были разработаны специальные индикаторы, один из них – уровни пивот. С помощью данного инструмента можно практически безошибочно определять поддержку и сопротивление на графике любого торгового актива.
Для начала строится центральная линия, которая является наиболее сильной и обозначается как PP (PivotPoint). Однако помимо нее, рассчитываются и наносятся на график и еще по несколько дополнительных линий выше и ниже центральной.
Точки пивот, по которым строятся данные линии, высчитываются на основе показаний предшествующего торгового периода. Для нахождения ключевого уровня производится расчет на основе max, min и close предшествующего промежутка.
Основную линию используют для определения доминирующей тенденции на рынке. Так, если график располагается над этой чертой, это свидетельствует о превалировании бычьего тренда, если же он находится под ней – медвежьего.
Помимо вышеназванной методики, можно определять поддержку и сопротивление и другими способами. Например, есть инструменты, которые позволяют проанализировать экстремумы на графике, то есть найти минимальные и максимальные точки.
Кроме этого, есть индикаторы, о которых мы уже упоминали ранее, позволяющие строить динамические уровни. Такие линии двигаются вместе с изменениями самого графика и повторяют его кривую.
Также уровни одной из довольно известных методик является применение чисел Фибоначчи. При применении данного инструмента на график наносится сразу несколько уровней – не менее четырех, каждый из которых имеет свое значение.
Торговля от уровней
Наклонные линии строятся в периоды направленного движения стоимости. В то время как горизонтальные уровни образуют канал или коридор, внутри которого движется график во время флета.
В зависимости от того, в каком состоянии находится рынок, подбираются соответствующие торговые стратегии. Во время присутствия четко выраженной тенденции возможна торговля от уровней либо на пробой уровня.
Позиции открываются, когда график приближается к одной из линий. В случае пробоя графиком одной из границ сделка открывается в направлении движения стоимости. В случае отскока графика от одной из граней, позиция открывается в противоположном направлении.
Важно помнить, что никто не может гарантировать, что стоимость продолжит двигаться в том же направлении. Поэтому очень важно выставлять защитные ордера, которые позволят трейдеру ограничить потенциальные убытки.
Когда рынок находится во флете и наблюдается его боковое движение, можно осуществлять трейдинг внутри канала. Она подразумевает открытие коротких и длинных позиций при отскоке графика от границ канала.
Также в рамках такого движения стоимости можно рассматривать варианты открытия сделок на пробой границ канала. В таком случае позиция открывается по направлению прорыва.
Однако торговля на пробой может быть весьма рискованной. Так как есть немалая вероятность того, что он окажется ложным и стоимость опять продолжит движение в рамках коридора.
Для того, чтобы избегать таких ошибок, лучше дополнять поддержку и сопротивление другими инструментами. Например, хорошо работают с ними в связке свечные и графические паттерны. О них мы поговорим немного позже.
Как сопротивление становится поддержкой и наоборот
Как уже упоминалось, поддержка и сопротивление могут оставаться неизменными достаточно долго. Однако наступает такой момент, когда стоимостной график все же пробивает одну из границ и зачастую совершает ретест уровня.
Рассмотрим более подробно, как это происходит и к каким изменениям приводит. Итак, когда стоимость прорывается сквозь одну из черт, это указывает на то, что покупатели или продавцы все-таки получают преимущество.
В случае, когда график стоимости актива проходит сквозь верхний предел и продолжает направленное движение вверх, resistance level преобразуется в новую поддержку.
При ситуации, когда график проходит сквозь нижнюю черту и продолжает нисходящее движение, бывший support level становится новым сопротивлением.
Зачастую именно в этот момент многие трейдеры и открывают короткие или длинные позиции, чтобы совершить наиболее выгодную сделку. Однако такой вход в сделку считается достаточно агрессивным, так как пробой может оказаться ложным и стоимость начнет двигаться в обратном направлении.
В такой ситуации пользователь, который открыл сделку в направлении пробоя, будет нести убытки. Чтобы этого не происходило, можно придерживаться более консервативной стратегии.
Она подразумевает открытие позиции только после того, как график еще раз протестирует только что пробитый уровень. Это означает, что после пробоя стоимость кратковременно возвращается к черте, но отталкивается от нее и продолжает движение в направлении прорыва с еще большей силой.
Проверка точки входа в позицию
Каждому трейдеру хотелось бы заключать наиболее выгодные сделки, поэтому многие пользователи торопятся. Это, в свою очередь, зачастую приводит к тому, что сделки заключаются в тот момент, когда происходит ложный пробой уровня.
Чтобы этого не происходило необходимо проверить правильность точки входа в позицию с помощью других инструментов. Так многие трейдеры придерживаются мнения, что график уже содержит в себе всю необходимую информацию.
Эти пользователи применяют Price Action, то есть движение самого ценового графика для получения сигналов о дальнейшем поведении стоимости. Одной из наиболее известных тактик данной стратегии является поиск на графике свечных моделей.
Формирование отдельных разновидностей японских свечей, а также их комбинаций на графике могут указывать на предстоящий разворот цены. Знание различных видов свечей и их комбинаций могут дать трейдеру достаточно серьезные преимущества.
При этом можно и даже нужно объединять сразу несколько методик анализа рынка. В данном случае мы рассматриваем совместное применение support и resistance levels и Price Action.
Итак, в качестве подтверждения истинности пробоя графиком resistance level может выступать следующее расположение свечей:
1. Цена open находится ниже сопротивления, в то время как цена close размещается уже над ним;
2. Предшествующая свеча расположена под чертой, а тело следующей полностью формируется уже над уровнем сопротивления, то есть имеет место некий разрыв в цене между двумя этими свечами;
3. Происходит ретест графиком линии resistance, которая уже стала новой поддержкой, после чего график отскакивает от него вверх и продолжает растущее движение;
4. Наблюдается устойчивый рост на протяжении нескольких следующих друг за другом свечей, каждая из которых закрывается выше предыдущей.
Торговля с использованием индикаторов
Помимо свечных моделей для подтверждения сигналов, которые трейдер может получить при наложении на график поддержки и сопротивления, могут использоваться и другие инструменты. Например, технические индикаторы, одним из которых являются уровни Мюррея МТ4.
Многие пользователи находят его слишком сложным по сравнению с другими инструментами и не применяют. Хотя в действительности использование данного индикатора может значительно увеличить эффективность торговой стратегии трейдера.
Данный инструмент может одновременно определять как силу текущей тенденции, так и потенциальные точки разворота. При использовании данного индикатора на график наносятся 12 горизонтальных линий, однако основными являются 8 из них.
У каждого уровня есть свое назначение, например, 0-й и 8-й являются resistance levels, между 3-м и 5м уровнями происходит боковое движение стоимости и так далее. Если все же данный инструмент кажется слишком сложным, можно применять другие индикаторы.
Одним из наиболее часто используемых инструментов, подтверждающих истинность пробоя, являются индикаторы объемов. График данного инструмента наносится в отдельном окне в виде гистограммы.
Столбики гистограммы отражают общее количество сделок, совершенных в единицу времени, то есть соответствующих одной свече на графике. По умолчанию графики основного актива для торговли и индикатора объемов имеют один и тот же таймфрейм.
Во время мощного ценового движения объемы торгов начинают резко увеличиваться. Именно это и является доказательством истинности пробоя, так как в периоды консолидации объемы торгов находятся на низком уровне. Увеличение объемов может стать дополнительным сигналом для трейдера.
Плюсы и минусы торговли от уровней
Как и любой торговый алгоритм, трейдинг по показаниям уровней имеет свои положительные и отрицательные черты. Рассмотри их более подробно в данном разделе. Итак, к преимуществам данного торгового алгоритма относятся:
- Универсальность. Данная стратегия может применяться на любых временных промежутках и для торговли любыми активами;
- Простота в использовании. Нанесение уровней на график является базовым навыком, который должен освоить каждый трейдер перед началом торговли;
- Объективность. Нанесение поддержки и сопротивления – один из самых объективных аналитических инструментов, который дает наиболее объемное представление о ситуации на рынке;
- Низкие риски и стабильно высокий потенциал прибыли. Данная система используется уже на протяжении не одного десятка лет и очень хорошо зарекомендовала себя за это время;
- Приобретение опыта и навыков. При торговле на пробой трейдеры вынуждены учиться пользоваться защитными ордерами, чтобы минимизировать свои убытки, если стоимость внезапно изменит свое направление.
В то же время рассматриваемый торговый алгоритм имеет также свои недостатки:
- Длительный период ожидания. Зачастую пользователям приходится довольно долго дожидаться вначале образования сигнала, а потом момента для закрытия позиции;
- Отсутствие самодостаточности. Сами по себе уровни не могут дать трейдеру достаточное количество информации для открытия и закрытия позиций. Как правило, требуется подтверждение сигналов с помощью других инструментов: технических индикаторов или свечных и графических паттернов;
- Сложности с открытием сделок. При агрессивной тактике есть риск получить убыток, при консервативном подходе – упустить часть потенциальной прибыли;
- Необходимость действовать «по ситуации». Пользователю приходится самостоятельно определять силу и надежность уровней, а также точки входа в позицию. Однако этот минус можно нивелировать, применяя дополнительные инструменты.
Правила торговли от уровней
Для того, чтобы любая торговая стратегия была эффективной и приносила прибыль, необходимо правильно ее использовать. Мы постарались собрать для вас в данном разделе важнейшие правила трейдинга от уровней.
1. Запомните, что уровни support и resistance наносятся на график только горизонтально. Все остальные всевозможные варианты нанесения поддержки и сопротивления называются линиями.
2. При построении уровня нужно стараться обеспечить наибольшее число касаний кривой графика этой черты. Чем больше касаний, тем выше надежность построенной линии.
3. Для получения более верных границ лучше выбирать более высокие таймфреймы – в идеале от дневного и выше. Support и resistance levels могут использоваться и на более коротких интервалах, но их придется чаще переносить, так как стоимость будет быстрее их преодолевать.
4. Используйте дополнительные инструменты. Для построения уровней используются инструменты, которые позволяют вычислить центральную линию, от которой наносятся другие линии, инструменты для поиска экстремумов на графике и другие.
5. Выберите для себя оптимальную стратегию: трейдинг в периоды направленного движения либо в период бокового движения стоимости. В периоды четко выраженной тенденции сделки открываются при приближении к одной из границ.
6. При внутриканальном трейдинге можно открывать большое количество краткосрочных сделок при каждом касании графиком одной из границ коридора. Другой вариант стратегии – торговля на пробой коридора, то есть совершение сделок по направлению прорыва одной из границ.
7. Вне зависимости от выбранной тактики торговли обязательно используйте защитные ордера. Довольно сложно гарантировать, что движение стоимости продолжится в том же направлении, а не совершит разворот. Защитные ордера помогут минимизировать убытки.
8. Используйте дополнительные инструменты для того, чтобы подтвердить сигналы для входа в позицию. Как правило, трейдеры используют индикаторы объемов, а также комбинации японских свечей.
Заключение
В данной статье мы рассмотрели ключевые моменты применения поддержки и сопротивления. Знание этих уровней, навык их построения важны для каждого трейдера, вне зависимости от того, какими активами и на каких временных промежутках ведется торговля.
С одной стороны, данный инструмент довольно просто в использовании и относится к той базе, которой должны обладать все трейдеры без исключения. С другой стороны, есть большое количество нюансов, которые необходимо учитывать.
Для торговли с использованием уровней всегда требуются дополнительные инструменты. Так как они могут отражать некую общую картину, которая складывается на рынке, однако процесс поиска точек входа в позицию по ним бывает достаточно сложным.
Основные тактики, которые используются – это трейдинг с отскоком от границ либо торговля на пробой. В первом случае сделка открывается в направлении отскока от границы, а во втором – в направлении пробоя.
Однако никто не может гарантировать, что цена не развернется еще раз либо пробой не окажется ложным, поэтому рекомендуется выставлять защитные ордера. Они помогут уменьшить потенциальные потери.
Назад к статьям
